证券从业资格考试《证券投资顾问业务》精选试题与答案
技术分析的理论基础是( )。
A．K线理论
B．技术指标理论
C．波浪理论
D．道氏理论
[答案] D
[解析] 道氏理论是技术分析的理论基础，许多技术分析方法的基本思想都来自于道氏理论。该理论的创始人是美国人查尔斯?亨利?道。
技术分析的理论基理是( )．
A．道氏理论
B．切线理论
C．波浪理论
D．K线理论
37.A【解析】道氏理论是技术分析的理论基础，许多技术分析方法的基本思想都来自道氏理论。
下列关于道氏理论的说法错误的是（ ）。
A．道氏理论对证券市场的重大贡献是市场价格平均指数可以解释和反映市场的大部分行为
B．道氏理论是技术分析的理论基础，许多技术分析方法的基本思想都来自于道氏理论
C．道氏理论对大形势的判断有较大的作用
D．道氏理论的优点是它的可操作性较强
【解析】道氏理论的一个不足是它的可操作性较差。
（ ）是技术分析的理论基础。 A．道氏理论
B．波浪理论
C．形态理论
熟悉技术分析的含义、要素、假设与理论基础。见教材第六章第一节，P266。
由于道氏理论存在一些缺陷，它已经不再是技术分析的理论基础。（ ）
道氏理论是辨别价格运行主要趋势的最古老、最普遍的方法，许多技术分析的基本思想都来源于道氏理论。这套理论的目标是判定市场中主要趋势的变化。
为了制定合理的现金预算，需预测客户的收入，若客户是一位市场销售人员，在这一过程中，主要应该估计（ ）。A.客户收入最低时的状况和最高时的状况B.客户收入过去的平均状况和最高时的状况C.以客户过去的平均收入为基准，做最好与最坏状况下的分析D.客户收入最低时的状况和过去平均状况【答案】:C【解析】:在预测年度收入时，收入稳定的国家机关工作人员或在大企业工作的工薪阶层，可以较准确地预估年度收入；收入淡旺季差异大的市场销售人员或自由职业者，就要以过去的平均收入为基准，做最好与最坏状况下的分析。
下列关于现金预算的控制，说法正确的是（ ）。A.认知需要等于消费动机加上储蓄动机B.认知需要等于消费动机加上开源节流的努力方向C.认知需要等于投资动机加上开源节流的努力方向D.认知需要等于储蓄动机加上开源节流的努力方向【答案】:D【解析】:认知需要是储蓄的动力，开源或节流产生储蓄。通过合理的工作安排，增加家庭收入，将“衣、食、住、行、教育、娱乐”中支出较高的部分作为节约支出的重点控制项目。认知需要的计算公式为：认知需要储蓄动机开源节流的努力方向。
下列关于股权分置改革中限售股的各项规定，不属于第三类受限股的是（ ）。A.上市公司的控股股东，实际控制人或其控制的关联人认购的股份自股票发行上市之日起36个月内不得流通B.首次公开发行前公司持有的股份自发行人股票上市之日起36个月内不得流通C.董事会拟引进的境内外战略投资者认购的股份自股票发行上市之日起36个月内不得流通D.通过本次发行的股份取得上市公司实际控制权的投资者认购的股份自股票发行上市之日起36个月内不得流通【答案】:B【解析】:第三类受限股是上市公司非公开发行产生的受限股。根据中国证监会2008年5月6日公布的上市公司证券发行管理办法规定，针对非公开发行受限股，发行对象属于下列情形之一的，认购的股份自股票发行结束之日起36个月内不得转让：上市公司的控股股东、实际控制人或其控制的关联人；通过本次发行的股份取得上市公司实际控制权的投资者；董事会拟引入的境内外战略投资者。发行对象属于以上规定以外的投资者认购的股份自发行结束之日起12个月内不得转让。
今年年初，分析师预测某公司今后2年内（含今年）股利年增长率为6%，之后，股利年增长率将下降到3%，并将保持下去。已知该公司上一年末支付的股利为每股4元，市场上同等风险水平的股票的预期必要收益率为5%。如果股利免征所得税，那么今年年初该公司股票的内在价值最接近（ ）元。A.212.17B.216.17C.218.06D.220.17【答案】:C【解析】:根据股利贴现模型，今年年初该公司股票的内在价值为：V4（16%）/（15%）4（16%）2/（15%）21/（15%）24（16%）2（13%）/（5%3%）218.06（元）。
在企业综合评价方法中，成长能力、盈利能力与偿债能力之间比重的分配大致按照（ ）来进行。A.532B.253C.325D.352【答案】:B【解析】:一般认为，公司财务评价的内容主要是盈利能力，其次是偿债能力，此外还有成长能力。它们之间大致可按532来分配比重。
下列有关多-空组合策略的说法正确的是（ ）。是一种被动型投资策略是一种战术性投资策略买入看涨股票，卖空看跌股票试图抵消市场风险而获得单个证券的阿尔法收益差额A.、B.、C.、D.、【答案】:A【解析】:、两项，战术性投资策略也称为战术性资产配置策略，通常是一些基于对市场前景预测的短期主动型投资策略。常见的战术性投资策略包括：交易型策略；多-空组合策略；事件驱动型策略。项，多-空组合策略，有时也称为成对交易策略，通常需要买入某个看好的资产或资产组合，同时卖空另外一个看淡的资产或资产组合。项，多-空组合策略试图抵消市场风险而获取单个证券的阿尔法收益差额
产出增长率在成长期较高，在成熟期以后减低，经验数据一般以（ ）为界。
A．8%
B．10%
C．15%
D．20%
下列说法错误的是（ ）。
A．道氏理论是波浪理论的补充
B．波浪理论以周期为基础
C．道氏理论对大形势的判断有较大的作用
D．道氏理论必须等到新的趋势确立以后才能发出行动的信号
产出增长率在成长期较高，在成熟期以后减低，经验数据一一般以（ ）为界。
A．8%
B．10%
C．15%
D．20%
（ ）技术分析理论认为收盘价是最重要的价格。
A．道氏理论
B．波浪理论
C．切线理论
D．形态理论
哪一种技术分析理论认为收盘价是最重要的价格？（ ）
A．道氏理论
B．波浪理论
C．切线理论
D．形态理论