某债券的收益率为0.12，风险系数β为1.3，假定无风险收益率为0.07，市场期望收益率为0.15，此时投资者最佳决策是（ ）。A.买入该证券，因为证券价格被低估了 B.买入该证券，因为证券价格被高估了 C.卖出该证券，因为证券价格被低估了 D.卖出该证券，因为证券价格被高估了

题目
某债券的收益率为0.12，风险系数β为1.3，假定无风险收益率为0.07，市场期望收益率为0.15，此时投资者最佳决策是（ ）。

A.买入该证券，因为证券价格被低估了
B.买入该证券，因为证券价格被高估了
C.卖出该证券，因为证券价格被低估了
D.卖出该证券，因为证券价格被高估了
相似考题

1.假定某期货投资基金的预期收益率为8%，市场预期收益率为20%，无风险收益率为4%，这个期货投资基金的贝塔系数为（ ）。A．0.15B．0.20C．0.25D．0.45

2.无风险收益率为0.07,市场期望收益率为0.15,证券X期望收益率为0.12,β值为1.3。那么你应该()。A.买入X，因为它被高估了B.卖出X，因为它被高估了C.卖出X，因为它被低估了D.买入X，因为它被低估了

3.假设股票A的贝塔值为1，无风险收益率为7%，市场收益率为:15%，则股票A的期望收益率为( )。A．0.15B．0.12C．0.1D．0.07

4.假定某项投资的β系数为1.5,无风险收益率为10%,市场平均收益率为20%,其期望收益率为()。A、15%B、30%C、25%D、20%

参考答案和解析
答案：D
解析：
债券预期收益率为：1.3x（0.12-0.07）+0.07=0.135，小于市场期望收益率0.15。
更多“某债券的收益率为0.12，风险系数β为1.3，假定无风险收益率为0.07，市场期望收益率为0.15，此时投资者最佳决策是（ ）。”相关问题

  • 第1题：

    假定无风险收益率为8%，市场平均收益率为16%，某项投资的β系数为1.5，该投资的期望收益率为（ ）。

    A．12%

    B．24%

    C．20%

    D．18%


    正确答案：C

  • 第2题：

    证券X实际收益率为0.12，贝塔值是1.5。无风险收益率为0.05，市场期望收益率为0.12。根据资本资产定价模型，这个证券()。

    A:被低估
    B:被高估
    C:定价公平
    D:价格无法判断

    答案：B
    解析：
    根据CAPM模型，其期望收益率=0.05+1.5*(0.12-0.05)=0.155，其大于证券的实际收益率0.12，说明该证券价格高估。

  • 第3题：

    在无风险收益率为5％，市场期望收益率为12％的条件下：A证券的期望收益率为10％，β系数为1．1；B证券的期望收益率为17％，β系数为1．2，那么投资者可以买进( )。


    A.A证券

    B.B证券

    C.A证券或B证券

    D.A证券和B证券

    答案：B
    解析：
    根据资本资产定价模型，A证券：5％+(12％-5％)×1．1=12．7％。因为12.7％>10％，所以A证券价格被高估，应卖出；B证券：5％+(12％-5％)×1．2=13．4％，因为13.4％<17％，所以B证券价格被低估，应买进。

  • 第4题：

    证券X实际收益率为0．12，贝塔值是1．5。无风险收益率为0．05，市场期望收益率为0．12。根据资本资产定价模型，这个证券( )。

    A.被低估
    B.被高估
    C.定价公平
    D.价格无法判断

    答案：B
    解析：
    期望收益率=

    =0．05+1．5X(0．12—0.05)=0．155，其大于证券的市场期望收益率0．12，说明该证券价格被高估。

  • 第5题：

    无风险收益率和市场期望收益率分别是0.06和0.12。根据CAPM模型，贝塔值为1.2的证券X的期望收益率为（ ）。

    A.0．06
    B.0．12
    C.0．132
    D.0．144

    答案：C
    解析：
    期望收益率=无风险收益率+β×(市场期望收益率一无风险收益率)=0.06+1．2×(0.12-0.06)=0.132。

  • 第6题：

    A公司股票的β值为1.5，当前的无风险利率为0.03，市场组合的风险溢价为0.06。那么，A公司股票期望收益率是（）。

    • A、0.09
    • B、0.10
    • C、0.12
    • D、0.15

    正确答案:C

  • 第7题：

    A公司股票的β值为1.5，当前的无风险利率为0.03，市场组合的期望收益率为0.11。那么，A公司股票期望收益率是（）。

    • A、0.09
    • B、0.10
    • C、0.12
    • D、0.15

    正确答案:D

  • 第8题：

    单选题
    假定无风险收益率为8%，市场平均收益率为16%，某项投资的β系数为1.5，该投资的期望收益率为（）。
    A

    12%

    B

    24%

    C

    20%

    D

    18%


    正确答案： C
    解析： 暂无解析

  • 第9题：

    单选题
    某债券的收益率为0.12，风险系数β为1.3，假定无风险收益率为0.07，市场期望收益率为0.15，此时投资者最佳决策是（  ）。
    A

    买入该证券，因为证券价格被低估了

    B

    买入该证券，因为证券价格被高估了

    C

    卖出该证券，因为证券价格被低估了

    D

    卖出该证券，因为证券价格被高估了


    正确答案： B
    解析：

  • 第10题：

    单选题
    无风险收益率和市场期望收益率分别是0.06和0.12。根据CAPM模型，贝塔值为1.2的证券X的期望收益率为()。
    A

    0．06

    B

    0．12

    C

    0．132

    D

    0．144


    正确答案： A
    解析： 期望收益率=无风险收益率+β×(市场期望收益率一无风险收益率)=0.06+1．2×(0.12-0.06)=0.132。

  • 第11题：

    单选题
    假定无风险利率为6%，市场收益率是16%。某股票期望收益率为4%，其β值是（　　）。
    A

    -0.2  

    B

    -0.1  

    C

    0  

    D

    0.1  

    E

    0.2


    正确答案： C
    解析：
    利用证券市场线SML：4%=6%＋β（16%－6%），得出β=－2/10=－0.2。
    在1999年，短期国库券（被认为是无风险的）的收益率为5%。假定一份资产组合，β=1的市场要求的期望收益率是12%，根据资本资产定价模型（证券市场线）回答12~13题。

  • 第12题：

    单选题
    无风险收益率和市场期望收益率分别是0.06和0.12。根据CAPM模型，贝塔值为0.8的证券X的期望收益率为（  ）。
    A

    0.06

    B

    0.144

    C

    0.18

    D

    0.108


    正确答案： C
    解析：

  • 第13题：

    若某投资组合的詹森指标为0.55%,期望收益率为7%,无风险收益率为4.8%,市场组合收益率为6.30%,则该投资组合的β系数大小为( )

    A．1.0

    B．1.1

    C．1.2

    D．1.3


    参考答案：D

  • 第14题：

    无风险收益率和市场期望收益率分别是0.06和0.12。根据CAPM模型，贝塔值为0.8的证券X的期望收益率为()。

    A:0.06
    B:0.144
    C:0.18
    D:0.108

    答案：D
    解析：
    期望收益率=无风险收益率+β*（市场期望收益率-无风险收益率）=0.06+0.8*(0.12-0.06)=0.108。

  • 第15题：

    无风险收益率和市场期望收益率分别是0.06和0.12。根据CAPM模型，贝塔值为1.2的证券X的期望收益率为()。

    A.0.06
    B.0.144
    C.0.12美元
    D.0.132

    答案：D
    解析：

  • 第16题：

    无风险收益率和市场期望收益率分别是0.06和0.12。根据CAPM模型，贝塔值为0.8的证券X的期望收益率为( )。

    A、6%
    B、14.4%
    C、18%
    D、10.8%

    答案：D
    解析：
    D
    期望收益率=无风险收益率+β×（市场期望收益率-无风险收益率）=0.06+0.8×(0.12-0.06)=10.8%。

  • 第17题：

    假定某项投资风险系数为1，无风险收益率为10％，市场平均收益率为20％，其必要收益率为（）。

    • A、15％
    • B、25％
    • C、30％
    • D、20％

    正确答案:D

  • 第18题：

    假定无风险收益率为8%，市场平均收益率为16%，某项投资的β系数为1.5，该投资的期望收益率为（）。

    • A、12%
    • B、24%
    • C、20%
    • D、18%

    正确答案:C

  • 第19题：

    单选题
    无风险收益率和市场期望收益率分别是0.06和0.12。根据CAPM模型，贝塔值为1.2的证券X的期望收益率是（）
    A

    0.06

    B

    0.144

    C

    0.12

    D

    0.132

    E

    0.18


    正确答案： B
    解析： 暂无解析

  • 第20题：

    单选题
    假定某期货投资基金的预期收益率为8％，市场预期收益率为20％，无风险收益率为4％，这个期货投资基金的贝塔系数为（）。
    A

    0.15

    B

    0.20

    C

    0.25

    D

    0.45


    正确答案： C
    解析：

  • 第21题：

    单选题
    无风险收益率为0.07，市场期望收益率为0.15。证券X期望收益率为0.12，贝塔值为1.3。那么你应该（）
    A

    买入X，因为它被高估了

    B

    卖空X，因为它被高估了

    C

    卖空X，因为它被低估了

    D

    买入X，因为它被低估了

    E

    以上各项均不准确，因为它的定价公平


    正确答案： E
    解析： 暂无解析

  • 第22题：

    单选题
    证券X实际收益率为0．12，贝塔值是1．5。无风险收益率为0．05，市场期望收益率为0．12。根据资本资产定价模型，这个证券（）
    A

    被低估

    B

    被高估

    C

    定价公平

    D

    价格无法判断


    正确答案： D
    解析： 暂无解析

  • 第23题：

    单选题
    假定某项投资风险系数为1，无风险收益率为10％，市场平均收益率为20％，其必要收益率为（）。
    A

    15％

    B

    25％

    C

    30％

    D

    20％


    正确答案： B
    解析： 暂无解析

  • 第24题：

    单选题
    无风险收益率和市场期望收益率分别是0.06和0.12。根据CAPM，β值为1.2的证券X的期望收益率是（　　）。
    A

    0.06  

    B

    0.11  

    C

    0.12  

    D

    0.132  

    E

    0.144


    正确答案： D
    解析：
    根据CAPM有：
    E（Ri）=β[E（rm）-rf]+rf=1.2×（0.12－0.06）＋0.06=0.132

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