在回测结果中，交易策略的单笔平均盈利与单笔平均亏损的比值称为盈亏比。交易总是有赔有赚，如果盈亏比越高，交易所获得的单笔收益越能够覆盖多笔可能出现的亏损，总体而言对胜率的要求就没有那么高。 A.买入10份看涨期权B，卖空21份标的资产 B.买入10份看涨期权B，卖空10份标的资产 C.买入20份看涨期权B，卖空21份标的资产 D.买入20份看涨期权B，卖空10份标的资产

题目
在回测结果中，交易策略的单笔平均盈利与单笔平均亏损的比值称为盈亏比。交易总是有赔有赚，如果盈亏比越高，交易所获得的单笔收益越能够覆盖多笔可能出现的亏损，总体而言对胜率的要求就没有那么高。

A.买入10份看涨期权B，卖空21份标的资产
B.买入10份看涨期权B，卖空10份标的资产
C.买入20份看涨期权B，卖空21份标的资产
D.买入20份看涨期权B，卖空10份标的资产
相似考题

1.套期保值是在期货市场和现货市场之间建立一种盈亏冲抵的机制，最终可能出现的结果有（ ）。A．盈亏相抵后还有盈利B．盈亏相抵后还有亏损C．盈亏完全相抵D．盈利一定大于亏损

2.如果没有发现交易可疑的，免予大额交易报告的金融交易有(　)。A．金融机构内部调拨资金B．单笔现金支取20万元C．金融机构在黄金交易所进行的黄金交易D．金融机构之间同业拆借E．个人银行账户与单位银行账户之间单笔转账60万元

3.下列关于期权交易基本策略的说法，不正确的有（）。 Ⅰ.买进看涨期权所面临的最大可能亏损是权利金，可能获得的盈利是无限的 Ⅱ.买进看跌期权的盈亏平衡点的标的物价格等于执行价格加权利金 Ⅲ.卖出看涨期权所获得的最大可能收益是权利金，可能面临的亏损是无限的 Ⅳ.卖出看跌期权所获得的最大可能收益是权利金，可能而临的亏损是无限的 A、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ B、Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ C、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ D、Ⅱ.Ⅳ

4.期货交易双方所承担的盈亏风险都是无限的，而期权交易买方的亏损风险是有限的，盈利则可能是无限的。（ ）

参考答案和解析
答案：D
解析：
对于上述问题，一般采用两个步骤：①首先构建组合满足Gamma中性。由-10×0．06+20×0．03=0，可知，投资者需购买20个单位B。②对冲组合的Delta风险。组合Delta=-0．6×10+0．8×20=10，所以投资者只需卖空10个单位标的资产即可。
更多“在回测结果中，交易策略的单笔平均盈利与单笔平均亏损的比值称为盈亏比。交易总是有赔有赚，如果盈亏比越高，交易所获得的单笔收益越能够覆盖多笔可能出现的亏损，总体而言对胜率的要求就没有那么高。 ”相关问题

  • 第1题：

    在不考虑交易成本的情况下，（）可以定义为每一元钱的风险所获得的期望收益。

    A.收支比
    B.盈亏比
    C.平均盈亏比
    D.单笔盈亏比

    答案：B
    解析：
    盈亏比的公式为：盈亏比=一段时间内所有盈利交易的总盈利额/同时段所有亏损交易的总亏损额。在不考虑交易成本的情况下，可以理解为每一元钱的风险所获得的期望收益。

  • 第2题：

    评价交易模型性能优劣的指标有（ ）。

    A.年化收益率
    B.最大资产回撤
    C.平均盈亏比
    D.夏普比率

    答案：A,B,C,D
    解析：
    评价交易模型性能优劣的指标体系包含很多测试项目，但主要评价指标包含以下几项：1.年化收益率
    2.最大资产回撤
    3.夏普比率
    4.收益风险比
    5.胜率与盈亏比

  • 第3题：

    下列选项中，关于盈亏比的说法，正确的有（）。

    • A、期望收益大于等于零的策略才是有交易价值的策略
    • B、盈亏比小于1，胜率必须高于50％，策略才有价值
    • C、盈亏比大于1，胜率必须高于50％，策略才有价值
    • D、盈亏比大于3，胜率只需高于25％，策略就有价值

    正确答案:B,D

  • 第4题：

    下列选项中，描述一个交易策略可能出现的最大本金亏损比例的是（）。

    • A、年化收益率
    • B、夏普比率
    • C、交易胜率
    • D、最大回撤比率

    正确答案:D

  • 第5题：

    进行线性盈亏平衡分析时，（）说明项目盈利的可能性较大，造成亏损的可能性较小。

    • A、盈亏平衡生产能力利用率越高
    • B、盈亏平衡单位产品变动成本越低
    • C、盈亏平衡销售价格越高
    • D、盈亏平衡产量越低

    正确答案:D

  • 第6题：

    系统仅支持（）转回交易。

    • A、多笔
    • B、批量
    • C、单笔

    正确答案:C

  • 第7题：

    单选题
    下列选项中，描述一个交易策略可能出现的最大本金亏损比例的是()。
    A

    年化收益率

    B

    夏普比率

    C

    交易胜率

    D

    最大回撤比率


    正确答案： A
    解析： 最大回撤比率是衡量策略风险的最重要的指标之一。它描述了一个交易策略可能出现的最大本金亏损比例，常与年化收益率放在一起比较。

  • 第8题：

    单选题
    下列叙述中，正确的是（）。
    A

    盈亏平衡点越低，造成亏损的可能性越小

    B

    盈亏平衡点越高，盈利的可能性越小

    C

    盈亏平衡点越高，不确定性因素带来风险的承受力越弱

    D

    线性盈亏平衡分析中，单位产品的可变成本为变量


    正确答案： A
    解析： 暂无解析

  • 第9题：

    单选题
    交易策略的单笔平均盈利与单笔平均亏损的比值称为()。
    A

    收支比

    B

    盈亏比

    C

    平均盈亏比

    D

    单笔盈亏比


    正确答案： D
    解析： 在回测结果中，交易策略的单笔平均盈利与单笔平均亏损的比值称为盈亏比。交易总是有赔有赚，如果盈亏比越高，交易所获得的单笔收益越能够覆盖多笔可能出现的亏损，总体而言对胜率的要求就没有那么高。

  • 第10题：

    多选题
    下列选项中，关于盈亏比的说法，正确的有()。
    A

    期望收益大于等于零的策略才是有交易价值的策略

    B

    盈亏比小于1，胜率必须高于50％，策略才有价值

    C

    盈亏比大于1，胜率必须高于50％，策略才有价值

    D

    盈亏比大于3，胜率只需高于25％，策略就有价值


    正确答案： D,A
    解析： 首先，期望收益为正的策略才是有交易价值的策略。假设盈亏比r为1，期望收益公式E(R)=r·P-(1-P)=(r+1)P-1中，需要P>50％才能使得期望收益为正，也就是说，对于一个盈亏比小于1的交易模型，胜率必须高于50％才有可能赚取正的期望收益；反之，如果盈亏比较高，例如高于3，则胜率只需高于25％就可以保证期望收益为正。

  • 第11题：

    单选题
    法人、其他组织和个体工商户之间金额100万元（人民币）以上的（）支付交易属于大额支付交易。
    A

    单笔转账

    B

    单笔现金

    C

    多笔转账

    D

    多笔现金


    正确答案： D
    解析： 暂无解析

  • 第12题：

    多选题
    套期保值是在期货市场和现货市场之间建立一种盈亏冲抵的机制，最终可能出现的结果有（）。
    A

    盈亏相抵后还有盈利

    B

    盈亏相抵后还有亏损

    C

    盈亏完全相抵

    D

    盈利一定大于亏损


    正确答案： B,C
    解析：

  • 第13题：

    交易策略的单笔平均盈利与单笔平均亏损的比值称为（　　）。

    A.收支比
    B.盈亏比
    C.平均盈亏比
    D.单笔盈亏比

    答案：B
    解析：
    在回测结果中，交易策略的单笔平均盈利与单笔平均亏损的比值称为盈亏比。交易总是有赔有赚，如果盈亏比越高，交易所获得的单笔收益越能够覆盖多笔可能出现的亏损，总体而言对胜率的要求就没有那么高。

  • 第14题：

    一个模型做22笔交易，盈利10比，共盈利50万元；其余交易均亏损，共亏损10万元，该模型的总盈亏比为（　　）。

    A.0.2
    B.0.5
    C.2
    D.5

    答案：D
    解析：
    盈亏比=一段时间内所有盈利交易的总盈利额/同时段所有亏损交易的亏损额=50/10=5
    考点：模型的测试与评估方法

  • 第15题：

    交易策略的单笔平均盈利与单笔平均亏损的比值称为（）。

    • A、收支比
    • B、盈亏比
    • C、平均盈亏比
    • D、单笔盈亏比

    正确答案:B

  • 第16题：

    进行线性盈亏平衡分析时，盈亏平衡单位产品变动成本越低，则（）。

    • A、项目盈利的可能性较大，造成亏损的可能性较大
    • B、项目盈利的可能性较大，造成亏损的可能性较小
    • C、项目盈利的可能性较小，造成亏损的可能性较大
    • D、项目盈利的可能性较小，造成亏损的可能性较小

    正确答案:C

  • 第17题：

    在可疑交易标准中，“大量”系指（）。

    • A、交易金额单笔或者累计高于但接近大额交易标准的
    • B、交易金额单笔或者累计低于但接近大额交易标准的
    • C、交易金额单笔或者累计接近大额交易标准的
    • D、交易金额单笔或者累计远超过大额交易标准的

    正确答案:B

  • 第18题：

    多选题
    某量化模型设计者在交易策略上面临两种选择：　　策略一：每次投资30万元。平均每年交易100次，盈亏次数各为50%。其中，盈利交易每笔盈利1万元，亏损交易每笔亏损0.3万元，期间最大资产回撤为10万元。　　策略二：每次投资30万元。平均每年交易100次，盈利次数40次，亏损次数60次。其中，盈利交易每笔盈利1万元，亏损交易每笔亏损0.25万元，期间最大资金回撤为5万元。　　策略一的收益风险比为____，策略二的收益风险比为____，选择____更好。（　　）。
    A

    3.5；5；策略二

    B

    5；3.5；策略一

    C

    4；6；策略二

    D

    6；4；策略一


    正确答案： C,D
    解析：
    收益风险比＝年度收益/最大资产回撤，比值越高说明模型的盈利能力越强，越值得采用。策略一的年均收益为：50×1－50×0.3＝35（万元），收益风险比为35/10＝3.5；策略二的年均收益为：40×1－60×0.25＝25（万元），收益风险比为25/5＝5。在其他条件都不变的情况下，策略一冒着1单位的最大损失，可以收获3.5单位的收益，而策略二冒着1单位的风险，可以收获5单位的收益。显然，策略二比策略一优越。

  • 第19题：

    单选题
    一段时间内所有盈利交易的总盈利额与同时段所有亏损交易的总亏损额的比值称为（　　）。
    A

    收支比

    B

    盈亏比

    C

    平均盈亏比

    D

    单笔盈亏比


    正确答案： A
    解析：
    盈亏比是测评量化交易模型优劣的主要评估指标之一。盈亏比＝一段时间内所有盈利交易的总盈利额/同时段所有亏损交易的总亏损额。盈亏比的另一种理解方式为投资者承担一元钱的风险所能赚取的盈利。

  • 第20题：

    单选题
    下列选项中，描述一个交易策略可能出现的最大亏损比例的是（　　）。
    A

    年化收益率

    B

    夏普比率

    C

    交易胜率

    D

    最大资产回撤率


    正确答案： C
    解析：
    运用最大资产回撤指标，能够衡量模型在一段较长时间内可能面临的最大亏损。最大资产回撤，是指模型在选定的测试时间段内，在任一历史时点的资产最高值，与资产再创新高之前回调到的资产最低值的差值。最大资产回撤用来描述模型运行可能出现的最糟糕的情况，它是衡量量化交易模型性能的一个重要风险指标。最大资产回撤可以用最大资产回撤率表示。最大资产回撤率＝（前期最高点－创新高前的最低点）/前期最高点。

  • 第21题：

    单选题
    关于金融期货与金融期权的盈亏特点，下列描述正确的有（）。Ⅰ.金融期货交易中双方潜在的盈利和亏损都是无限的Ⅱ.金融期货交易中双方潜在的盈利和亏损都是有限的Ⅲ.金融期权买方在交易中的潜在亏损是有限的，仅限于所支付期权费，而可能取得的盈利却是无限的Ⅳ.金融期权出售方在交易中所取得的盈利是有限的，而可能遭受的损失是无限的
    A

    Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

    B

    Ⅰ、Ⅲ

    C

    Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

    D

    Ⅱ、Ⅳ


    正确答案： B
    解析：

  • 第22题：

    单选题
    进行线性盈亏平衡分析时，（）说明项目盈利的可能性较大，造成亏损的可能性较小。
    A

    盈亏平衡生产能力利用率越高

    B

    盈亏平衡单位产品变动成本越低

    C

    盈亏平衡销售价格越高

    D

    盈亏平衡产量越低


    正确答案： B
    解析： 暂无解析

  • 第23题：

    多选题
    下列关于期权交易基本策略的说法，正确的有（   ）。
    A

    买进看涨期权所面临的最大可能亏损是权利金，可能获得的盈利是无限的

    B

    买进看跌期权的盈亏平衡点的标的物价格等于执行价格加权利金

    C

    卖出看涨期权所获得的最大可能收益是权利金，可能面临的亏损是无限的

    D

    卖出看跌期权所获得的最大可能收益是权利金，可能面临的亏损是无限的


    正确答案： A,C
    解析：

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