多选题在对股票的发行、回购等业务进行审查时，审计人员应当审查的原始凭证包括()。A股票发行的登记簿及发行清单B股票回购的清单C银行存款收款、付款凭证D银行对账单E送款单

与存款负债相比，商业银行的借入负债是主动负债，在借入负债业务中，商业银行可以自主决定借款方式、金额、期限和利率等。借入负债的业务包括同业借款、向中央银行融通资金、回购协议、向国际金融市场借款、占用短期资金、发行金融债券等方式。

A发行新股分母增大,EPS减小。B回购股票井注销分母减小,EPS增大。发行股票股利分母增大,EPS减小。D不影响流通量股数,行权时也不涉及新股,是存量股票的交换(与之对应,可转债行权是发新股,会薄每股收益) 考察知识点“EPS” 相同点 延伸知识点一段票分制与股票股利的比较: a普通股段数增加 b每股收益和每股市价下降 c段东持股比例不变 d资产总额,负债总额、股东权益总不变 不同点 a股票分割面值变小,股票股利面值不变 b股票分割股东权益结构不变,股票股利股东权益结构改变 c股票分割不属于股利支付方式,段票股利属于股利支付方式 延伸知识点一可交换与可转债的比较: 相同点 a面值相同,都是每张人民币一百元 b发行利率较低。发行利率一都会大幅低于通公司券的利率或者同期银行货款利率 c都规定了转换期和转换 d都可约定回和国售条款 不同点 a发債主体和偿債主体不同。可交换债券是上市公司的段东:可转换债券是上市公司本身 b发债日的不同,发行可交换債券的目的具有特殊性,通常井不为具体的投资项目,其发债目的包括股权结构调整、投资退出、市值管理、资产流动性管理等:发行可转债用于特定的投资项目 c所换股份的来源不同。可交换债券是发行人持有的其他公司的股份,可转换债券是发行人本身未来发行的新股 d对公司股本的影响不同、可转换券转会使发行人的总股本扩大,源每股收益:可交换券换股不会导致标的公司的总段本发生变化,也无薄收益的影响

股票回购是指上市公司利用现金等方式从股票市场上购回本公司发行在外股票的行为。股票回购会减少流通在外的股份，购回的股票会被注销或以库存股的形式存在。

期权行权所需股票的来源有两个途径：一是公司发行新股票，二是通过留存股票账户回购股票

AC P473

场外协议回筠指股票发行方通过协议价格向一个或几个大股东回购股票。

本题的考点为第九章第2节：现代资本结构理论。其中，市场择时理论研究的结论是，在股票市场非理性、公司股价被高估时，理性的管理者应当发行更多的股票以利用投资者的过渡热情；当股价被过分低估时，理性的管理者应该回购股票，故选B。