各资产收益的相关性( )影响组合的预期收益，( )影响组合的风险。A 不会，不会B 不会，会C 会，不会D 会，会

第1题：

第2题：

第3题：

第4题：

第5题：

资产之间的相关系数发生变化时，投资组合的收益率都不会低于所有单个资产中的最低收益率，投资组合的风险可能会高于所有单个资产中的最高风险。（）

第6题：

下列关于资产相关性对收益的影响表述正确的是（）。

• A、负相关会提高组合的收益
• B、正相关会提高组合的收益
• C、不相关会提高组合的收益
• D、相关性与组合的收益无关

第7题：

第8题：

第9题：

第10题：

第11题：

第12题：

第13题：

第14题：

第15题：

第16题：

各资产收益的相关性会影响组合的预期收益，不会影响组合的风险。

第17题：

桥水联合基金Bridgewater实现风险平价的理念，构建最优组合通常需要以下（）几个步骤。

• A、通过使用杠杆降低使每个资产都拥有相近的预期收益和风险
• B、借款购买更多的低风险/低收益资产，如债券
• C、通过去杠杆化降低高风险/高收益的投资品种（如股票）
• D、从以上的投资收益流中选出投资组合，使其在任何经济环境下都不会与预期收益出现偏差

第18题：

当证券间的相关系数小于1时，分散投资的有关表述中不正确的是（）。

• A、其投资机会集（有效集）是一条资产组合曲线（可行集）
• B、资产组合曲线呈下弯状，表明了资产组合风险降低的可能性
• C、投资组合收益率标准差小于组合内各证券收益率标准差的加权平均数
• D、当一个资产组合预期收益率低于最小标准差资产组合的预期收益率时，该资产组合将不会被投资者选择

第19题：

第20题：

第21题：

第22题：

第23题：