M公司于2012年1月2日从证券市场上购入N公司于2012年1月1日发行的债券，该债券期限为5年，票面年利率为4%，每年1月5日支付上年度利息，到期日为2017年1月1日，到期日一次归还本金和最后一次利息。M公司购入债券的面值为1000万元，实际支付价款为950．68万元，另支付相关交易费用6万元，购入债券时确认的实际年利率为5%。M公司购入后将其划分为持有至到期投资。2012年年末债务人发生亏损，估计该项债券的未来现金流量的现值为880万元。2013年12月31日减值因素消失，未来现金流量的现值为990

（1）2012年1月2日

借：持有至到期投资——成本 1000

贷：银行存款 956．68

持有至到期投资——利息调整 43．32

（2）2012年12月31日

应确认的投资收益=956．68×5%=47．83（万元），“持有至到期投资——利息调整”借方摊销额=47．83-1000×4%=7．83（万元）。

借：应收利息 40

持有至到期投资——利息调整 7．83

贷：投资收益 47．83

2012年12月31日确认减值损失前持有至到期投资的摊余成本=956．68+7．83=964．51（万元），预计未来现金流量的现值为880万元，故应计提减值准备=964．51-880=84．51（万元）。计提减值准备后持有至到期投资的摊余成本=964．51-84．51=880（万元）。

借：资产减值损失 84．51

贷：持有至到期投资减值准备 84．51

（3）2013年1月5日

借：银行存款 40

贷：应收利息 40

（4）2013年12月31日
应确认的投资收益=880×5%=44（万元），“持有至到期投资——利息调整”借方摊销额=44-1000×4%=4（万元）。

借：应收利息 40

持有至到期投资——利息调整 4

贷：投资收益 44

2013年12月31日减值损失转回前持有至到期投资的摊余成本=880+4=884（万元），预计未来现金流量的现值为990万元，减值准备可以转回。首先在不计提减值准备的情况下2013年12月31日的处理如下：

应确认的投资收益=964．51×5%=48．23（万元），“持有至到期投资——利息调整”借方摊销额=48．23-1000×4%=8．23（万元）。

2013年12月31日（转回日）不计提减值准备情况下持有至到期投资的摊余成本=964．51+8．23=972．74（万元），2013年12月31日转回后的摊余成本不能超过972．74万元，所以减值损失转回的金额=972．74-884=88．74（万元），但由于原计提的减值准备金额为84．51万元小于88．74万元，所以其摊余成本的恢复通过减值损失恢复的部分为84．51万元，通过“持有至到期投资——利息调整”和投资收益恢复的金额=88．74-84．51=4．23（万元）或通过“持有至到期投资——利息调整”和投资收益恢复的金额=8．23-4=4．23（万元）。会计分录为：

借：持有至到期投资减值准备　 84．51

贷：资产减值损失　　　　　　　 　84．51

借：持有至到期投资——利息调整 4．23

贷：投资收益 4．23

（5）2014年1月5日

借：银行存款 40

贷：应收利息 40

（6）2014年5月1日

出售80%持有至到期投资

借：银行存款 795（1000×80%-5）

持有至到期投资——利息调整 21．81

[（43．32-7．83-4-4．23）×80%]

贷：持有至到期投资——成本 800（1000×80%）

投资收益 16．81

剩余20%债券重分类为可供出售金额资产

借：可供出售金额资产——成本 200

持有至到期投资——利息调整 5．45

[（43．32-7．83-4-4．23）×20%]

可供出售金额资产——公允价值变动 5．45

贷：持有至到期投资——成本 200

可供出售金额资产——利息调整 5．45

资本公积——其他资本公积 5．45

（7）2014年12月31日

确认投资收益

借：应收利息 8（200×4%）

可供出售金额资产——利息调整1．73

贷：投资收益 9．73[（200-5．45）×5%]

借：可供出售金额资产——公允价值变动 18．27

[220-（200+1．73）]

贷：资本公积——其他资本公积 18．27

（8）2015年1月5日

借：银行存款 8

贷：应收利息 8

（9）2015年1月20日

借：银行存款 248（250-2）

可供出售金融资产——利息调整 3．72

贷：可供出售金额资产——成本 200

——公允价值变动 23．72

投资收益 28

借：资本公积——其他资本公积23．72

贷：投资收益 23．72