某3个月到期的股指期货合约，其期现套利信息如下表所示：则3个月后到期的该指数期货合约()。A.理论价格=2500×[1+(6％-2％)／4] B.价格在2500 ×[1+(6％-2％)× 3／12]-20以下存在反向套利机会 C.价格在2500 ×[1+(6％+2％)× 3／12]-20以上存在正向套利机会 D.价格在2500 ×[1+(6％-2％)× 3／12]+20以上存在正向套利机会

题目
某3个月到期的股指期货合约，其期现套利信息如下表所示：

则3个月后到期的该指数期货合约()。

A.理论价格=2500×[1+(6％-2％)／4]
B.价格在2500 ×[1+(6％-2％)× 3／12]-20以下存在反向套利机会
C.价格在2500 ×[1+(6％+2％)× 3／12]-20以上存在正向套利机会
D.价格在2500 ×[1+(6％-2％)× 3／12]+20以上存在正向套利机会
相似考题

1.当股票分红时，在分红期间持有该股票，同时卖出股指期货合约就构成一个期现套利。（ ）

2.下列关于股指期货的套利方式的说法，不正确的是（ ）。A.期现套利 B.期货合约的跨期套利 C.价差套利 D.指数套利

3.下列属于股指期货跨期套利特性的是（ ）。 A.按操作方向的不同，可分为牛市套利和熊市套利 B.牛市套利认为较近交割期合约与较远交割期合约的价差将变大 C.熊市套利者会卖出近期的股指期货合约，买入远期的股指期货合约 D.跨期套利即市场间价差套利

4.关于股指期货的跨期套利，下列说法正确的有（ ）。A．按操作方向的不同，可分为牛市套利和熊市套利B．牛市套利认为较近交割期合约与较远期交割合约的价差将变大C．熊市套利者会卖出近期的股指期货合约，买入远期的股指期货合约D．跨期套利即市场间价差套利

更多“ 某3个月到期的股指期货合约，其期现套利信息如下表所示： ”相关问题

  • 第1题：

    关于股指期货的跨期套利，下列说法正确的有()。

    A:按操作方向的不同，可分为牛市套利和熊市套利
    B:牛市套利者认为较近交割期的股指期货合约的涨幅将大于较远交割期合约
    C:熊市套利者会卖出近期的股指期货合约，买入远期的股指期货合约
    D:跨期套利即市场间价差套利

    答案：A,B,C
    解析：
    市场内价差套利是指在同一个交易所内针对同一品种但不同交割月份的期货合约之间进行套利，所以又被称为“跨期套利”。跨期套利按操作方向的不同可分为牛市套利和熊市套利。从价值判断的角度看，牛市套利认为近期的股指期货的价格应高于当前近期的股指期货的交易价格，当前近期的股指期货的价格被低估。反之，熊市套利者看空股市，认为较近期合约的跌幅将大于远期合约。

  • 第2题：

    在股指期货价格高于无套利区间下界低于无套利区间上界时可以进行股指期货期现套利。（）?


    答案：错
    解析：
    无套利区间是指考虑交易成本后，将期指理论价格分别向上移和向下移所形成的一个区间。只有当实际的期指高于上界时，正向套利才能够获利；反之，只有当实际期指低于下界时，反向套利才能够获利。

  • 第3题：

    某套利者利用焦煤期货进行套利交易，假设焦煤期货合约3个月的合理价差为20元／吨，焦煤期货价格如下表所示，以下最适合进行卖出套利的情形是（ ）。

    A. ①
    B. ②
    C. ③
    D. ④

    答案：C
    解析：
    期现套利是通过利用期货市场和现货市场的不合理价差进行反向交易而获利。上述情形中，第3种情形的3个月价差为27元／吨，出现了不合理价差，进行卖出套利可以获利。

  • 第4题：

    做（）的投资者会买入近期股指期货，卖出远期股指期货。
    A、牛市套利
    B、熊市套利
    C、期现套利
    D、事件套利


    答案：A
    解析：
    做牛市套利的投资者看多近期股市，认为较近交割期的股指期货合约的涨幅将大于较远交割期合约。从价值判断的角度看，牛市套利认为近期股指期货的价格应高于当前近期股指期货的交易价格，当前近期股指期货的价格被低估。因此，做牛市套利的投资者会买入近期股指期货，卖出远期股指期货。

  • 第5题：

    若采用3个月后到期的沪深300股指期货合约进行期现套利，期现套利的成本为20
    个指数点，则该合约的无套利区间( )。

    A: [2498．75，2138.75]
    B: [2455，2545]
    C: [2486.25，2526．25]
    D: [2505，2545]

    答案：A
    解析：

  • 第6题：

    针对股票分红，在股票分红期间持有该股票，同时卖出股指期货合约就构成一个（）策略。

    • A、期现套利
    • B、跨市套利
    • C、Alpha套利
    • D、跨品种价差套利

    正确答案:C

  • 第7题：

    以下属于国债期货跨品种套利的是（）。

    • A、5年期国债期货3月合约和6月合约之间的套利
    • B、5年期国债期货3月合约和其可交割国债140003之间的套利
    • C、5年期国债期货3月合约和10年期国债期货3月合约之间的套利
    • D、5年期国债期货3月合约和其CTD券之间的套利

    正确答案:C

  • 第8题：

    下列属于股指期货跨期套利特性的是（）。

    • A、按操作方向的不同，可分为牛市套利和熊市套利
    • B、牛市套利认为较近交割期合约与较远交割期合约的价差将变大
    • C、熊市套利者会卖出近期的股指期货合约，买入远期的股指期货合约
    • D、跨期套利即市场间价差套利

    正确答案:A,B,C

  • 第9题：

    多选题
    若采用3个月后到期的沪深300股指期货合约进行期现套利，期现套利的成本为20个指数点，则该合约的无套利区间（　　）。
    A

    [2498.82，2538.82]

    B

    [2455，2545]

    C

    [2486.25，2526.25]

    D

    [2505，2545]


    正确答案： A,C
    解析：
    现实交易中，存在交易成本，持有成本模型会从定价公式变为定价区间，这个区间又称为无套利区间，本题中，3个月后到期的期货理论价格：Ft＝Ste（r－q）（T－t）＝2500×e（0.04－0.01）×（3/12）≈2518.82（点），当期货价格位于[2518.82－20，2518.82＋20]这一区间，即[2498.82，2538.82]时，无法进行期现套利。

  • 第10题：

    单选题
    如果股指期货价格与股票现货价格的价差大于持有成本，套利者就会（）。
    A

    卖出股指期货合约，同时卖出现货股票

    B

    买入股指期货合约，同时买入现货股票

    C

    买入股指期货合约，同时借入现货股票卖出并在期货合约到期时交割以偿还所借入的股票

    D

    卖出股指期货合约，同时买入现货股票并在期货合约到期时用于交割


    正确答案： D
    解析： 暂无解析

  • 第11题：

    单选题
    若沪深300指数为2500点，无风险年利率为4%，指数股息率为1%（均按单利计），据此回答。若采用3个月后到期的沪深300股指期货合约进行期现套利，期现套利的成本为20个指数点，则该合约的无套利区间()。
    A

    [2498.75，2538.75]

    B

    [2455，2545]

    C

    [2486.25，2526.25]

    D

    [2505，2545]


    正确答案： A
    解析： 暂无解析

  • 第12题：

    单选题
    在同一期货市场（如股指期货）的不同到期期限的期货合约之间进行的套利交易是（ 　）。
    A

    跨市场套利

    B

    期现套利

    C

    跨期套利

    D

    水平价差套利


    正确答案： C
    解析：

  • 第13题：

    为规避股市下跌风险，可通过（ ）进行套期保值。

    A.卖出股指期货合约
    B.买入股指期货合约
    C.正向套利
    D.反向套利

    答案：A
    解析：
    卖出套期保值是指交易者为了回避股票市场价格下跌的风险，通过在期货市场卖出股票指数期货合约的操作，而在股票市场和期货市场上建立盈亏冲抵机制。

  • 第14题：

    某投资者在3个月后将获得一笔资金，并希望用该笔资金进行股票投资，但是担心股市大盘上涨从而影响其投资成本，这种情况下，可采取（ ）。

    A：股指期货卖出套期保值
    B：股指期货买入套期保值
    C：股指期货和股票期货套利
    D：股指期货的跨期套利

    答案：B
    解析：
    买人套期保值是指交易者为了回避股票市场价格上涨的风险，通过在期货市场买人股票指数的操作，在股票市场和期货市场上建立盈亏冲抵机制。进行买人套期保值的情形主要是：投资者在未来计划持有股票组合，担心股市大盘上涨而使购买股票组合成本上升。

  • 第15题：

    利用股指期货进行期现套利,正向套利操作是指（ ）。

    A、买进股票指数所对应的一揽子股票同时卖出股票指数期货合约
    B、卖出股票指数所对应的一揽子股票同时买进股票指数期货合约
    C、买进近期股指期货合约,卖出远期股指期货合约
    D、卖出近期股指期货合约,买进远期股指期货合约

    答案：A
    解析：
    当存在期价高估时，交易者可通过卖出股指期货同时买入对应的现货股票进行套利交易 , 这种操作称为"正向套利"。

  • 第16题：

    做（）的投资者将卖出近期股指期货，并同时买入远期股指期货。
    A、牛市套利
    B、熊市套利
    C、期现套利
    D、事件套利


    答案：B
    解析：
    熊市套利者看空股市，认为近期合约的跌幅将大于远期合约。在这种情况下，近期股指期货合约当前的交易价格被高估，做熊市套利的投资者将卖出近期股指期货，并同时买入远期股指期货。

  • 第17题：

    下列哪项不属于套利交易（）

    • A、股指期货期现套利
    • B、国债期货套利
    • C、ETF套利
    • D、股指期货投机交易

    正确答案:D

  • 第18题：

    投资者预测股指将下跌，于是卖出某一月份的股指期货合约，一旦股指期货下跌后再买入平仓从中获取差价，这种交易方法称为（）。

    • A、套期保值
    • B、跨期套利
    • C、期现套利
    • D、投机交易

    正确答案:D

  • 第19题：

    若沪深300指数为2500点，无风险年利率为4%，指数股息率为1%（均按单利计），据此回答。若采用3个月后到期的沪深300股指期货合约进行期现套利，期现套利的成本为20个指数点，则该合约的无套利区间（）。

    • A、[2498.75，2538.75]
    • B、[2455，2545]
    • C、[2486.25，2526.25]
    • D、[2505，2545]

    正确答案:A

  • 第20题：

    单选题
    （　　）是指在同一期货市场的不同到期期限的期货合约之间进行的套利交易。
    A

    瞬时套利

    B

    期现套利

    C

    跨期套利

    D

    跨市场套利


    正确答案： B
    解析：
    跨期套利是指在同一期货市场的不同到期期限的期货合约之间进行的套利交易，具体来说，就是买入（卖出）某一较短期限的金融期货的同时，卖出（买入）另一相同标的资产的较长期限的金融期货，在较短期限的金融期货合约到期时或到期前同时将两个期货对冲平仓的交易。

  • 第21题：

    单选题
    利用股指期货进行期现套利，正向套利操作是指(    )。
    A

    买进股票指数所对应的一揽子股票，同时卖出股票指数期货合约

    B

    卖出股票指数所对应的一揽子股票，同时买进股票指数期货合约

    C

    买进近期股指期货合约，卖出远期股指期货合约

    D

    卖出近期股指期货合约，买进远期股指期货合约


    正确答案： B
    解析：

  • 第22题：

    单选题
    某投资者在3个月后将获得一笔资金，并希望用该笔资金进行股票投资，但是担心股市整天上涨从而影响其投资成本，这种情况下，可采取（）。
    A

    股指期货卖出套期保值

    B

    股指期货买入套期保值

    C

    股指期货和股票期货套利

    D

    股指期货的跨期套利


    正确答案： D
    解析：

  • 第23题：

    单选题
    投资者预测股指将下跌，于是卖出某一月份的股指期货合约，一旦股指期货下跌后再买入平仓从中获取差价，这种交易方法称为（）。
    A

    套期保值

    B

    跨期套利

    C

    期现套利

    D

    投机交易


    正确答案： D
    解析： 暂无解析

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