单选题下列选项中不属于Black-Scholes模型假设条件的是（　　）。A 没有交易费用B 没有税收C 市场是可以套利的D 无风险利率是一个常数E 可以无限制的卖空

题目
单选题
下列选项中不属于Black-Scholes模型假设条件的是（　　）。
A

没有交易费用

B

没有税收

C

市场是可以套利的

D

无风险利率是一个常数

E

可以无限制的卖空

相似考题

1.下列关于布莱克一斯科尔斯模型的基本假定的说法正确的是( )。A．无风险利率r为变量B．没有交易成本、税收和卖空限制，不存在无风险套利机会C．市场交易是连续的，不存在跳跃式或间断式变化D．标的资产价格波动率为常数E．假定标的资产价格遵从几何布朗运动

2.在资本资产定价模型中，资本市场没有摩擦的假设是指（ ）。A．交易没有成本。B．不考虑对红利、股息及资本利得的征税C．信息向市场中的每个人自由流动D．市场只有一个无风险借贷利率，在借贷和卖空上没有限制

3.在资本资产定价模型中，资本市场没有摩擦的假设是指（ ）。A．交易没有成本B．不考虑对红利、股息及资本利得的征税C．信息在市场中自由流动D．市场只有一个无风险借贷利率，在借贷和卖空上没有限制

4.以下不属于资本资产定价模型中关于资本市场没有摩擦假设内容的是（ ）。 A．信息向市场中的每个人自由流动 B．任何证券的交易单位都是无限可分的 C．市场只有一个无风险借贷利率 D．在借贷和卖空上有限制

更多“单选题下列选项中不属于Black-Scholes模型假设条件的是（　　）。A 没有交易费用B 没有税收C 市场是可以套利的D 无风险利率是一个常数E 可以无限制的卖空”相关问题

  • 第1题：

    下列假设条件中，属于布莱克—斯科尔斯期权定价模型假定的有()。

    A.无风险利率为常数
    B.没有交易成本、税收和卖空限制，不存在无风险套利机会
    C.标的资产在期权到期之前可以支付股息和红利
    D.市场交易是连续的
    E.标的资产价格波动率为常数

    答案：A,B,D,E
    解析：
    布莱克—斯科尔斯模型在推导前作了如下假定：(1)无风险利率r为常数。(2)没有交易成本、税收和卖空限制，不存在无风险套利机会。(3)标的资产在期权到期时间之前不支付股息和红利。(4)市场交易是连续的，不存在跳跃式或间断式变化。(5)标的资产价格波动率为常数。(6)标的资产价格变化遵从几何布朗运动。

  • 第2题：

    金融产品定价的基本假设包括（　　）。

    A.市场没有交易费用和税收
    B.不允许现货卖空行为
    C.不考虑对手违约行为
    D.市场参与者能以相同的无风险利率借入和贷出资金
    E.市场不存在套利机会

    答案：A,C,D,E
    解析：
    金融产品定价的基本假设：(1)市场不存在摩擦。即没有交易费用和税收。(2)市场参与者能以相同的无风险利率借入和贷出资金。(3)不考虑对手违约行为。(4)允许现货卖空行为。(5)市场不存在套利机会。算出的理论价格是无套利均衡价格。(6)可以买卖任意数量的资产。

  • 第3题：

    下列关于B一S一M定价模型基本假设的内容中正确的有（）。
    Ⅰ.期权有效期内，无风险利率r和预期收益率μ是常数，投资者可以以无风险利率无限制借入或贷出资金
    Ⅱ.标的资产的价格波动率为常数
    Ⅲ.无套利市场
    Ⅳ.标的资产可以被自由买卖，无交易成本，允许卖空

    A、Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
    B、Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ
    C、Ⅲ.Ⅳ
    D、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ


    答案：D
    解析：
    B一S一M定价模型有以下6个基本假设：①标的资产价格服从几何布朗运动；②标的资产可以被自由买卖，无交易成本，允许卖空；③期权有效期内，无风险利率r和预期收益率μ是常数，投资者可以以无风险利率无限制借入或贷出资金；④标的资产价格是连续变动的，即不存在价格的跳跃；⑤标的资产的价格波动率为常数；⑥无套利市场

  • 第4题：

    在资本资产定价模型中，资本市场没有摩擦的假设是指（）。
    Ⅰ信息在市场中自由流动
    Ⅱ任何证券的交易单位都是可无限细分
    Ⅲ市场只有一个无风险借贷利率
    Ⅳ不限制借贷和卖空

    A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
    B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
    C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
    D.Ⅰ、Ⅲ

    答案：B
    解析：
    资本市场没有摩擦，即在分析问题的过程中，不考虑交易成本和对红利、股息及资本利得的征税，信息在市场中自由流动，任何证券的交易单位都是无限可分的，市场只有一个无风险借贷利率，在借贷和卖空上没有限制。

  • 第5题：

    布莱克一斯科尔斯模型的假定有（ ）。
    Ⅰ.无风险利率r为常数
    Ⅱ.没有交易成本、税收和卖空限制，不存在无风险套利机会
    Ⅲ.标的资产在期权到期时间之前按期支付股息和红利
    Ⅳ.标的资产价格波动率为常数
    Ⅴ.假定标的资产价格遵从混沌理论

    A、Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ
    B、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
    C、Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ
    D、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ


    答案：C
    解析：
    布莱克一斯科尔斯模型的假定有:①无风险利率r为常数;②没有交易成本、税收和卖空限制，不存在无风险套利机会:③标的资产在期权到期时间之前不支付股息和红利;④市场交易是连续的，不存在跳跃式或间断式变化;⑤标的资产价格波动率为常数;⑥假定标的资产价格遵从几何布朗运动。

  • 第6题：

    以下不属于资本资产定价模型中关于资本市场没有摩擦假设内容的是（）。

    • A、信息向市场中的每个人自由流动
    • B、任何证券的交易单位都是无限可分的
    • C、市场只有一个无风险借贷利率
    • D、在借贷和卖空上有限制

    正确答案:D

  • 第7题：

    以下是资本资产定价模型的假定的是（）。

    • A、所有投资者的投资期限均相同
    • B、存在无风险资产
    • C、允许无限制的卖空
    • D、税收和交易费用均忽略不计
    • E、没有通货膨胀和利率的变化

    正确答案:A,B,C,D,E

  • 第8题：

    关于期权价格的决定，布莱克-斯科尔斯模型的基本假设包括（）。

    • A、无风险利率r为常数
    • B、没有交易成本、税收和卖空限制，存在无风险套利机会
    • C、标的资产在期权到期时间之前不支付股息和红利
    • D、市场交易是连续的，不存在跳跃式或间断式变化
    • E、假定标的资产价格遵从几何布朗运动

    正确答案:A,C,D,E

  • 第9题：

    多选题
    下列假设条件中，属于布莱克-斯科尔斯期权定价模型假定的有（　　）。[2017年真题]
    A

    无风险利率为常数

    B

    没有交易成本、税收和卖空限制，不存在无风险套利机会

    C

    标的资产在期权到期之前可以支付股息和红利

    D

    市场交易是连续的

    E

    标的资产价格波动率为常数


    正确答案： E,C
    解析：
    布莱克-斯科尔斯模型在推导前作了如下假定：①无风险利率r为常数；②没有交易成本、税收和卖空限制，不存在无风险套利机会；③标的资产在期权到期时间之前不支付股息和红利；④市场交易是连续的，不存在跳跃式或间断式变化；⑤标的资产价格波动率为常数；⑥标的资产价格变化遵从几何布朗运动。

  • 第10题：

    多选题
    关于期权价格的决定，布莱克-斯科尔斯模型的基本假设包括()。
    A

    无风险利率r为常数

    B

    没有交易成本、税收和卖空限制，存在无风险套利机会

    C

    标的资产在期权到期时间之前不支付股息和红利

    D

    市场交易是连续的，不存在跳跃式或间断式变化

    E

    假定标的资产价格遵从几何布朗运动


    正确答案： A,B
    解析： 布莱克-斯科尔斯模型的基本假定：①无风险利率r为常数；②没有交易成本、税收和卖空限制，不存在无风险套利机会；③标的资产在期权到期时间之前不支付股息和红利；④市场交易是连续的，不存在跳跃式或间断式变化；⑤标的资产价格波动率为常数；⑥假定标的资产价格遵从几何布朗运动。

  • 第11题：

    单选题
    下列关于B-S-M定价模型基本假设的内容中正确的有（　　）。Ⅰ．期权有效期内，无风险利率r和预期收益率μ是常数，投资者可以以无风险利率无限制借入或贷出资金Ⅱ．标的资产的价格波动率为常数Ⅲ．无套利市场Ⅳ．标的资产可以被自由买卖，无交易成本，允许卖空
    A

    Ⅰ、Ⅱ

    B

    Ⅲ、Ⅳ

    C

    Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

    D

    Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ


    正确答案： A
    解析：
    B-S-M定价模型有以下6个基本假设：①标的资产价格服从几何布朗运动；②标的资产可以被自由买卖，无交易成本，允许卖空；③期权有效期内，无风险利率r和预期收益率μ是常数，投资者可以以无风险利率无限制借入或贷出资金；④标的资产价格是连续变动的，即不存在价格的跳跃；⑤标的资产的价格波动率为常数；⑥无套利市场。

  • 第12题：

    单选题
    在资本资产定价模型中，资本市场没有摩擦的假设是指（　　）。Ⅰ．信息在市场中自由流动Ⅱ．任何证券的交易单位都是可无限细分Ⅲ．市场只有一个无风险借贷利率Ⅳ．不限制借贷和卖空
    A

    Ⅱ、Ⅲ

    B

    Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

    C

    Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

    D

    Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ


    正确答案： C
    解析：
    资本市场没有摩擦，即在分析问题的过程中，不考虑交易成本和对红利、股息及资本利得的征税，信息在市场中自由流动，任何证券的交易单位都是无限可分的，市场只有一个无风险借贷利率，在借贷和卖空上没有限制。

  • 第13题：

    下列关于布莱克一斯科尔斯模型的基本假定的说法正确的有()。

    A:无风险利率r为变量
    B:没有交易成本、税收和卖空限制，不存在无风险套利机会
    C:市场交易是连续的，不存在跳跃式或间断式变化
    D:标的资产价格波动率为常数
    E:假定标的资产价格遵从几何布朗运动

    答案：B,C,D,E
    解析：
    布莱克一斯科尔斯模型在推导前作了如下假定：(1)无风险利率r为常数；(2)没有交易成本、税收和卖空限制，不存在无风险套利机会；(3)标的资产在期权到期时间之前不支付股息和红利；(4)市场交易是连续的，不存在跳跃式或间断式变化；(5)标的资产价格波动率为常数；(6)假定标的资产价格遵从几何布朗运动。

  • 第14题：

    在资本资产定价模型中，资本市场没有摩擦的假设是指（　　）。
    Ⅰ交易没有成本
    Ⅱ不考虑对红利、股息及资本利得的征税
    Ⅲ信息在市场中自由流动
    Ⅳ市场只有一个无风险借贷利率，在借贷和卖空上没有限制

    A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
    B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
    C、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
    D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

    答案：D
    解析：
    资本市场没有摩擦，“摩擦”是指市场对资本和信息自由流动的阻碍。因此，该假设意味着：在分析问题的过程中，不考虑交易成本和对红利、股息及资本利得的征税；信息在市场中自由流动；任何证券的交易单位都是无限可分的；市场只有一个无风险借贷利率；在借贷和卖空上没有限制。

  • 第15题：

    下列关于B-S-M定价模型基本假设的内容中正确的有（ ）。
    Ⅰ.期权有效期内 ,无风险利率r和预期收益率μ是常数，投资者可以以无风险利率无限制借入或贷出资金
    Ⅱ.标的资产的价格波动率为常数
    Ⅲ.无套利市场
    Ⅳ.标的资产可以被自由买卖,无交易成本,允许卖空

    A：Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.
    B：Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
    C：Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ
    D：Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

    答案：D
    解析：
    B-S-M定价模型有以下6个基本假设: ①标的资产价格服从几何布朗运动；②标的资产可以被目由买卖，无交易成本，允许卖空；③期权有效期内， 无风险利率r预期收益率μ是常数，投资者可以以无风险利率无限制借入或贷出资金；④标的资产价格是连续变动的，即不存在价格的跳跃；⑤标的资产的价格波动率为常数；⑥无套利市场。

  • 第16题：

    下列关于B—S—M定价模型基本假设的内容中正确的有（　　）。
    Ⅰ 期权有效期内，无风险利率r和预期收益率μ是常数，投资者可以以无风险利率无限制借入或贷出资金
    Ⅱ 标的资产的价格波动率为常数
    Ⅲ 无套利市场
    Ⅳ 标的资产可以被自由买卖，无交易成本，允许卖空

    A.I、Ⅱ
    B.Ⅲ、Ⅳ
    C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
    D.I、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

    答案：D
    解析：
    B—S—M定价模型有以下6个基本假设：①标的资产价格服从几何布朗运动；②标的资产可以被自由买卖，无交易成本，允许卖空；③期权有效期内，无风险利率r 和预期收益率μ是常数，投资者可以以无风险利率无限制借入或贷出资金；④标的资产价格是连续变动的，即不存在价格的跳跃；⑤标的资产的价格波动率为常数；⑥无套利市场。

  • 第17题：

    布莱克-斯科尔斯模型的假定有( )。

    A.无风险利率r为常数
    B.没有交易成本、税收和卖空限制，不存在无风险套利机会
    C.标的资产在期权到期时间之前按期支付股息和红利
    D.标的资产价格波动率为常数
    E.假定标的资产价格遵从混沌理论

    答案：A,B,D
    解析：
    布莱克一斯科尔斯模型的假定有：①无风险利率r为常数；②没有交易成本、税收和卖空限制，不存在无风险套利机会；③标的资产在期权到期时间之前不支付股息和红利；④市场交易是连续的，不存在跳跃式或间断式变化；⑤标的资产价格波动率为常数；⑥假定标的资产价格遵从几何布朗运动。

  • 第18题：

    BS模型的基本假设包括（）

    • A、无摩擦的市场环境，即没有交易成本和税收
    • B、股票价格服从波动率和无风险利率为常数的对数正态分布
    • C、所有证券均高度可分且连续性交易
    • D、不存在无风险套利机会

    正确答案:A,B,C,D

  • 第19题：

    在资本资产定价模型中，资本市场没有摩擦的假设是指（）。

    • A、交易没有成本
    • B、不考虑对红利、股息及资本利得的征税
    • C、信息向市场中的每个人自由流动
    • D、市场只有一个无风险借贷利率，在借贷和卖空上没有限制

    正确答案:A,B,C,D

  • 第20题：

    单选题
    下列关于B—S—M定价模型基本假设的内容中正确的有()。 Ⅰ 期权有效期内，无风险利率r和预期收益率μ是常数，投资者可以以无风险利率无限制借入或贷出资金 Ⅱ 标的资产的价格波动率为常数 Ⅲ 无套利市场 Ⅳ 标的资产可以被自由买卖，无交易成本，允许卖空
    A

    I、Ⅱ

    B

    Ⅲ、Ⅳ

    C

    Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

    D

    I、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ


    正确答案： I、Ⅱ,Ⅲ、Ⅳ,Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ,I、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
    解析： B—S—M定价模型有以下6个基本假设：①标的资产价格服从几何布朗运动；②标的资产可以被自由买卖，无交易成本，允许卖空；③期权有效期内，无风险利率r 和预期收益率μ是常数，投资者可以以无风险利率无限制借入或贷出资金；④标的资产价格是连续变动的，即不存在价格的跳跃；⑤标的资产的价格波动率为常数；⑥无套利市场。

  • 第21题：

    多选题
    布莱克-斯科尔斯模型的假定有（　　）。
    A

    无风险利率r为常数

    B

    没有交易成本、税收和卖空限制，不存在无风险套利机会

    C

    标的资产在期权到期时间之前按期支付股息和红利

    D

    标的资产价格波动率为常数

    E

    假定标的资产价格遵从混沌理论


    正确答案： E,A
    解析：
    布莱克-斯科尔斯模型的假定有：①无风险利率r为常数；②没有交易成本、税收和卖空限制，不存在无风险套利机会；③标的资产在期权到期时间之前不支付股息和红利；④市场交易是连续的，不存在跳跃式或间断式变化；⑤标的资产价格波动率为常数；⑥标的资产价格变化遵从几何布朗运动。

  • 第22题：

    多选题
    以下是资本资产定价模型的假定的是（）。
    A

    所有投资者的投资期限均相同

    B

    存在无风险资产

    C

    允许无限制的卖空

    D

    税收和交易费用均忽略不计

    E

    没有通货膨胀和利率的变化


    正确答案： C,A
    解析： 暂无解析

  • 第23题：

    单选题
    在资本资产定价模型中，资本市场没有摩擦的假设是指（　　）。Ⅰ．交易没有成本Ⅱ．不考虑对红利、股息及资本利得的征税Ⅲ．信息在市场中自由流动Ⅳ．市场只有一个无风险借贷利率，在借贷和卖空上没有限制
    A

    Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

    B

    Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

    C

    Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

    D

    Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ


    正确答案： B
    解析：
    资本市场没有摩擦，“摩擦”是指市场对资本和信息自由流动的阻碍。因此，该假设意味着：在分析问题的过程中，不考虑交易成本和对红利、股息及资本利得的征税；信息在市场中自由流动；任何证券的交易单位都是无限可分的；市场只有一个无风险借贷利率；在借贷和卖空上没有限制。

相关内容