单选题在市场上处于无套利均衡条件下，股票I的期望收益率为19％，β值为1.7；股票Ⅱ的期望收益率为14％，β值为1.2。假设CAPM理论成立，则市场组合的期望收益率及无风险收益率分别为（ ）。A 9.7％，2.4% B 8.6％，1.5% C 12％，2%D 10％，1.9% E 9.6%，2.3%
题目
单选题
在市场上处于无套利均衡条件下，股票I的期望收益率为19％，β值为1.7；股票Ⅱ的期望收益率为14％，β值为1.2。假设CAPM理论成立，则市场组合的期望收益率及无风险收益率分别为（ ）。
A
9.7％，2.4%
B
8.6％，1.5%
C
12％，2%
D
10％，1.9%
E
9.6%，2.3%
相似考题
参考答案和解析
正确答案：
A
解析：
根据CAPM理论，在市场上处于无套利均衡条件下有，
E（Ri）=rf+βi[E（RM）-rf]
代入可得如下方程组：
19%=rf+1.7[E（RM）-rf]
14%=rf+1.2[E（RM）-rf]
其中E（RM）为市场组合的期望收益率，rf为无风险收益率，解得：
rf＝2％，E（RM）＝12％
根据CAPM理论，在市场上处于无套利均衡条件下有，
E（Ri）=rf+βi[E（RM）-rf]
代入可得如下方程组：
19%=rf+1.7[E（RM）-rf]
14%=rf+1.2[E（RM）-rf]
其中E（RM）为市场组合的期望收益率，rf为无风险收益率，解得：
rf＝2％，E（RM）＝12％
更多“单选题在市场上处于无套利均衡条件下，股票I的期望收益率为19％，β值为1.7；股票Ⅱ的期望收益率为14％，β值为1.2。假设CAPM理论成立，则市场组合的期望收益率及无风险收益率分别为（ ）。A 9.7％，2.4% B 8.6％，1.5% C 12％，2%D 10％，1.9% E 9.6%，2.3%”相关问题
-
第1题：
市场组合期望收益率为12%，无风险利率为4%，假设某只股票的期望收益率为12%，则其贝塔值为( )。
A.0.5
B.0.8
C.1
D.1.5
参考答案：C
-
第2题：
如果资产组合的系数为1.5，市场组合的期望收益率为12%，无风险收益率为4%，则该资产组合的期望收益率为()。A:10%
B:12%
C:16%
D:18%答案：C解析：资产组合的期望收益率E(RP)=Rf+β[E(RM)-Rf]=4%+1.5*（12%-4%）=16%。 -
第3题：
假设股票A的贝塔值为1，无风险收益率为7%，市场收益率为15%，则股票A的期望收益率为()。A:15%
B:12%
C:10%
D:7%答案：A解析： -
第4题：
某股票贝塔值为1.5，无风险收益率为5%，市场收益率为12%.如果该股票的期望收益率为15%，那该股票价格()。A:高估
B:低估
C:合理
C:无法判断答案：A解析： -
第5题：
无风险收益率和市场期望收益率分别是0.06和0.12。根据CAPM模型，贝塔值为1.2的证券X的期望收益率为()。A.0.06
B.0.144
C.0.12美元
D.0.132答案：D解析： -
第6题：
无风险收益率和市场期望收益率分别是0.06和0.12。根据CAPM模型，贝塔值为1.2的证券X的期望收益率为（ ）。A.0．06
B.0．12
C.0．132
D.0．144答案：C解析：期望收益率=无风险收益率+β×(市场期望收益率一无风险收益率)=0.06+1．2×(0.12-0.06)=0.132。 -
第7题：
据CAPM，假定市场期望收益率为9%，无风险利率为5%，X公司股票的期望收益率为11%，其贝塔值为1.5，以下说法中正确的是（）。
- A、X股价被高估
- B、X股票被公平定价
- C、X股价被低估
- D、无法判断
正确答案:B -
第8题：
单选题假设证券市场处于CAPM模型所描述的均衡状态。证券A的期望收益率为6%，其中β系数为0.5，市场组合的期望收益率为9%，则无风险利率为（）A1.5%
B2%
C3%
D4.5%
正确答案： C解析： 暂无解析 -
第9题：
单选题对于某一给定的投资组合，期望收益率为9％，标准差为16％，β值为0.8。市场组合的期望收益率为12％，标准差为20％。无风险收益率为3％。则该投资组合的Jensen’s alpha值为（ ）。A-1.2%
B-1.52%
C0
D1.2%
E1.52%
正确答案： A解析：
Jensen’s alpha=αP=E（RP）-[RF+[E（RM）-RF]βP]
=9%-[3%+（12%-3%）×0.8]
=-1.2% -
第10题：
单选题如果市场期望收益率为12%，某只股票的β值为1.2，无风险收益率为6%，则这只股票的期望收益率为（ ）。A1.2%
B1.8%
C6%
D13.2%
正确答案： C解析： -
第11题：
单选题假设证券市场处于CAPM所描述的均衡状态。证券A的期望收益率为6％，其中β系数为0.5，市场证券组合的期望收益率为9％，则无风险利率为（ ）。A1.5％
B2％
C3％
D4.5％
E4.7%
正确答案： B解析：
由资本资产定价模型公式E（Ri）=rf+βi[E（RM）-rf]，代入可得6%= rf+0.5×（9%- rf），得rf=3%。 -
第12题：
单选题假设市场期望收益率为10%，无风险利率为4%，某股票贝塔值为1.5，如果这只股票收益率达到15%，则该股票的超额收益即阿尔法值是（）。A2%
B13%
C-4%
D6%
正确答案： A解析： -
第13题：
假设某资产组合的β系数为1.5，α系数为3%，期望收益率为18%。如果无风险收益率为6%，那么根据詹森指数，市场组合的期望收益率为()。A:12%
B:14%
C:15%
D:16%答案：A解析：根据詹森指标公式：αP=RP-[rf+βP(RM-rf)]，代入数据得：3%=18%-[6%+1.5*（RM-6%）]，解得：RM=12%。 -
第14题：
某股票的β值为1.5，无风险收益率为6%，市场收益率为14%，如果该股票的期望收益率为20%，那么该股票的价格()。A:被低估
B:被高估
C:无法判断
D:是公平价格答案：A解析：根据CAPM模型，均衡时，该股票的理论收益率为：6%+1.5*(14%-6%)=18%，而该股票的期望收益率为20%，表明该股票的价格被低估，是值得投资的。 -
第15题：
萨冰持有的某股票贝塔值为1.2，无风险收益率为5%，市场收益率为12%。如果该股票的期望收益率为15%，那么该股票价格()。A:高估
B:低估
C:合理
D:无法判断答案：B解析：该股票的预期收益率=5%+1.2*（12%-5%）=13.4%，根据CAPM模型，该证券的理论收益率应该是13.4%，目前，该证券的期望收益率为15%，表明该股票的价格被低估，是值得投资的。 -
第16题：
某股票贝塔值为1.5，无风险收益率为5%，市场收益率为12%。如果该股票的期望收益率为15%，那该股票价格被()。A:高估
B:低估
C:合理
D:无法判断答案：A解析：根据资产定价模型，该股票的预期收益率=5%+1.5*（12%-5%）=15.5%。市场对该股票的期望收益率为15%，小于其预期收益率15.5%，说明市场高估了该股票的价格。 -
第17题：
假设证券市场处于均衡状态。证券A的期望收益率为6%，其中贝塔系数为0.5，市场组合的期望收益率为9%，则无风险利率为（）。A.1.5%
B.2%
C.3%
D.4.5%答案：C解析：
-
第18题：
假设证券市场处于CAPM模型所描述的均衡状态。证券A的期望收益率为6%，其中β系数为0.5，市场组合的期望收益率为9%，则无风险利率为（）
- A、1.5%
- B、2%
- C、3%
- D、4.5%
正确答案:C -
第19题：
A公司股票的β值为1.5，当前的无风险利率为0.03，市场组合的期望收益率为0.11。那么，A公司股票期望收益率是（）。
- A、0.09
- B、0.10
- C、0.12
- D、0.15
正确答案:D -
第20题：
单选题假设市场组合期望收益率为8%，无风险利率为3%，如果该股票的贝塔值为1.4，则该股票的预期收益率为（ ）。A14%
B10%
C8%
D12%
正确答案： D解析： -
第21题：
单选题据CAPM，假定市场期望收益率为9%，无风险利率为5%，X公司股票的期望收益率为11%，其贝塔值为1.5，以下说法中正确的是（）。AX股价被高估
BX股票被公平定价
CX股价被低估
D无法判断
正确答案： C解析： 暂无解析 -
第22题：
单选题无风险收益率和市场期望收益率分别是0.06和0.12。根据CAPM模型，贝塔值为1.2的证券X的期望收益率为()。A0．06
B0．12
C0．132
D0．144
正确答案： A解析： 期望收益率=无风险收益率+β×(市场期望收益率一无风险收益率)=0.06+1．2×(0.12-0.06)=0.132。 -
第23题：
单选题如果市场期望收益率为12%，某只股票的β值为2，无风险收益率为6%，依据证券市场线可以得出这只股票的期望收益率为( )。A10%
B12%
C15%
D18%
正确答案： A解析：