单选题下面关于卖出看涨期权的损益（不计交易费用）的说法，正确的是() I 行权收益=标的物价格-执行价格-权利金 Ⅱ 平仓收益=期权买入价-期权卖出价 III 最大收益=权利金 IV平仓收益=期权卖出价-期权买入价A I、II、III、IVB II、III、IVC I、II、IIID III、IV

题目
单选题
下面关于卖出看涨期权的损益（不计交易费用）的说法，正确的是() I 行权收益=标的物价格-执行价格-权利金 Ⅱ 平仓收益=期权买入价-期权卖出价 III 最大收益=权利金 IV平仓收益=期权卖出价-期权买入价
A

I、II、III、IV

B

II、III、IV

C

I、II、III

D

III、IV

相似考题

1.下面关于卖出看涨期权的损益(不计交易费用)的说法，正确的有（ ）。A．行权收益=标的物价格一执行价格一权利金B．平仓收益=期权买入价一期权卖出价C．最大收益=权利金D．平仓收益=期权卖出价一期权买入价

2.关于卖出看跌期权的损益（不计交易费用），正确的说法是（ ）。A.卖方不可能产生无限的损失 B.卖方不可能产生无限的收益 C.行权收益=执行价格-标的资产价格-权利金 D.平仓收益=期权买入价-期权卖出价

3.关于看跌期权空头的损益，下列说法正确的是（ ）。 A.平仓损益=权利金卖出价-权利金买入价 B.平仓损益=权利金卖出价+权利金买入价 C.承担的风险小于看跌期权多头 D.最大收益=权利金

4.关于衍生产品的基本买卖策略说法正确的是（ ）。 I买进看涨期权：当交易者预期某金融资产的市场价格将上涨时，可以购买该基础金融工具的看涨期权 Ⅱ卖出看涨期权：与买入期权相对应的交易策略是卖出看涨期权 III买进看跌期权：当交易者预期某金融资产的市场价格将下跌时，除了可以选择卖出看涨期权外，还可以选择买进看跌期权 IV卖出看跌期权：与买入看跌期权相对应的交易策略是卖出看跌期权A.II、III、IV B.I、II、III、IV C.I、II、III D.I、III、IV

更多“单选题下面关于卖出看涨期权的损益（不计交易费用）的说法，正确的是() I 行权收益=标的物价格-执行价格-权利金 Ⅱ 平仓收益=期权买入价-期权卖出价 III 最大收益=权利金 IV平仓收益=期权卖出价-期权买入价A I、II、III、IVB II、III、IVC I、II、IIID III、IV”相关问题

  • 第1题：

    关于买进看涨期权的损益（不计交易费用），以下说法正确的是（ ）。

    A.盈亏平衡点=执行价格+权利金
    B.最大损失=权利金
    C.行权收益=标的物价格-执行价格-权利金
    D.平仓收益=期权卖出价-期权买入价

    答案：A,B,C,D
    解析：
    损益平衝点=执行价格+权利金,最大风险=损失全部权利金； 行权收益:利金买入价。

  • 第2题：

    关于看跌期权多头损益，以下说法正确的是（ ）

    A：标的资产趋于0时，盈利最大
    B：最大损失=权利金
    C：行权收益=执行价格-标的物价格-权利金
    D：平仓收益=期权买入价-期权卖出价

    答案：D
    解析：
    对于卖出看跌期权：最大盈利=权利金。对于买入看跌期权：最大损失=权利金。平仓收益=期权买入价-期权卖出价

  • 第3题：

    关于卖出看跌期权的损益（不计交易费用），以下说法正确的是（ ）。

    A.行权收益=执行价格-标的物价格
    B.平仓收益=期权卖出价-期权买入价
    C.卖方承担的风险大于买方
    D.量大收益=权利金

    答案：B,C,D
    解析：
    卖出一定执行价格的看涨期权，可以得到权利金收入。如果标的物价格低于执行价格，则买方不会行权，卖方可获得全部权利金。如果标的物价格在执行价格与损益平衡点（执行价格+权利金）之间，则可以获取一部分权利金收入。如果标的物价格大于损益平衡点，则卖方将面临标的物价格上涨的风险。A项，行权收益=执行价格-标的物价格+权利金。

  • 第4题：

    关于买进看跌期权的损益（不计交易费用），以下说法正确的是（ ）。

    A.理论上，最大收益可以达到无限大
    B.最大损失=权利金
    C.行权收益=执行价格-标的物价格-权利金
    D.平仓收益=期权买入价-期权卖出价

    答案：B,C
    解析：
    买方最大的损失为支付的期权费，平仓损益=权利金卖出平仓价-权利金买入价；行权损益=执行价格-标的资产价格-权利金

  • 第5题：

    下列关于卖出看涨期权损益的说法中，正确的有（ ）。(不计交易费用)

    A、最大收益=权利金
    B、行权收益=标的资产价格一权利金
    C、平仓收益=权利金买入价一权利金卖出价
    D、平仓收益=权利金卖出价一权利金买入价

    答案：A,D
    解析：
    对于看涨期权卖方来说，行权收益=权利金+执行价格一标的资产买价；如果标的资产价格下跌，买方放弃行权，卖方最大的收益为权利金；卖方也可在期权价格上涨或下跌时买进期权平仓，平仓收益=权利金卖出价一权利金买入价。

  • 第6题：

    关于卖出看跌期权的损益(不计交易费用)，正确的说法是（ ）。

    A、卖方不可能产生无限的损失
    B、卖方不可能产生无限的收益
    C、行权收益=执行价格-标的资产价格-权利金
    D、平仓收益=期权买入价-期权卖出价

    答案：A,B
    解析：
    当标的资产价格大于等于执行价格时，看跌期权买方不行使期权，卖方最大收益为权利金；随着标的资产价格的上涨，看跌期权的市场价格下跌，卖方也可在期权价格下跌时买入期权平仓，获取价差收益。当标的资产价格小于执行价格，损益为S-(X-P)。亏损随着S上涨而减少，随着S下跌而增加，最大亏损=X-P。C项是买进看涨期权的行权收益；
    D项，平仓收益=(期权卖出价-期权买入价)手数合约单位。

  • 第7题：

    单选题
    在期权定价理论中，根据布莱克-斯科尔斯模型，决定欧式看涨期权价格的因素主要有()。 I期权的执行价格 Ⅱ期权期限 Ⅲ股票价格波动率 Ⅳ无风险利率 V现金股利
    A

    I、II、III、IV、V

    B

    I、II、III、IV

    C

    II、III、IV、V

    D

    I、 III、IV、V


    正确答案： B
    解析： 根据布莱克-斯科尔斯模型，如果股票价格变化遵从几何布朗运动，那么欧式看涨期权的价格C为：C=S*N(d 1)-Xe -rT*N（d 2） 其中S为股票价格，X为期权的执行价格，T为期权期限，r为无风险利率，e为自然对数的底(2.718)，σ为股票价格波动率，N (d 1)和N(d 2)为d 1和d 2标准正态分布的概率。根据模型，股票欧式期权的价值由五个因素决定：股票的市场价格、期权执行价格、期权距离到期的时间、无风险利率以及标的股票价格的波动率。

  • 第8题：

    单选题
    为避免现货价格上涨的风险，交易者可进行的操作有()。 I 买入看涨期货期权 Ⅱ 买入看跌期货期权 III 买进看涨期货合约 IV 卖出看涨期货期权
    A

    I、II、III

    B

    II、III、IV

    C

    I、III

    D

    I、III、IV


    正确答案： I、II、III,II、III、IV,I、III,I、III、IV
    解析： 未来需购入现货的企业或经销商，当其认为现货市场价格趋势不明朗，为规避价格上涨导致购货成本提高的风险，可买入该资产的看涨期权，不仅可以实现锁定购货成本的目的，还可获得标的资产价格下跌带来的好处。期货的买入套期保值可以避免现货价格上涨的风险。II项，买入看跌期货期权规避的是现货价格下跌的风险，IV项，当交易者预测后市下跌，或认为市场已经见顶，才会卖出看涨期权。

  • 第9题：

    单选题
    在不考虑交易费用的情况下，卖出看涨期权一定盈利的情形有()。 I 标的物价格在执行价格与损益平衡点之间 Ⅱ 标的物价格在执行价格以下 III 标的物价格在损益平衡点以上 IV 标的物价格在执行价格以上
    A

    I、II

    B

    I、II、III

    C

    II、III、IV

    D

    I、II、III、IV


    正确答案： B
    解析： 不考虑交易费用，当标的资产价格>执行价格+权利金时，看涨期权卖方处于亏损状态，买方处于盈利状态，当标的资产价格<执行价格+权利金时，看涨期权卖方处于盈利状态，买方处于亏损状态。其中，执行价格+权利金=损益平衡点。

  • 第10题：

    多选题
    下面关于卖出看涨期权的损益（不计交易费用）的说法，正确的是（　　）。[2010年5月真题]
    A

    行权收益=标的物价格-执行价格-权利金

    B

    平仓收益=期权买入价-期权卖出价

    C

    最大收益=权利金

    D

    平仓收益=期权卖出价-期权买入价


    正确答案： D,C
    解析： 卖出一定执行价格的看涨期权，可以得到权利金收入。如果标的物价格低于执行价格，则买方不会行权，卖方可获得全部权利金。如果标的物价格在执行价格与损益平衡点之间，则可以获取一部分权利金收入。如果标的物价格大于损益平衡点，则卖方将面临标的物价格上涨的风险。A项，行权收益=执行价格-标的物价格+权利金。

  • 第11题：

    单选题
    下面关于卖出看涨期权的损益（不计交易费用）的说法，正确的是（　　）。Ⅰ．行权收益＝标的物价格－执行价格－权利金Ⅱ．平仓收益＝期权买入价－期权卖出价Ⅲ．最大收益＝权利金Ⅳ．平仓收益＝期权卖出价－期权买入价
    A

    Ⅰ、Ⅱ

    B

    Ⅱ、Ⅲ

    C

    Ⅲ、Ⅳ

    D

    Ⅰ、Ⅳ


    正确答案： B
    解析：
    对于看涨期权，如果标的物价格低于执行价格，则买方不会行权，卖方可获得全部权利金；如果标的物价格在执行价格与损益平衡点之间，卖方则可以获取一部分权利金收入；如果标的物价格大于损益平衡点，则卖方将面临标的物价格上涨的风险。Ⅰ项，行权收益＝执行价格－标的物价格＋权利金。

  • 第12题：

    单选题
    下列关于影响期权价格因素的表述，正确的是（  ）。I.标的资产的价格越低、执行价格越高，看涨期权的价格就越高II.对于美式期权和欧式期权来说，有效期越长，期权价格越高III.波动率越大，对期权多头越有利，期权价格也应越高IV.在期权有效期内，标的资产产生的红利将使看涨期权价格下降，而使看跌期权价格上升
    A

    I

    B

    I、II、IV

    C

    II、III 、IV

    D

    I、 III


    正确答案： A
    解析：

  • 第13题：

    关于看跌期权空头的损益（不计交易费用）,正确的说法是（ ）。

    A.卖方不可能获得无限大的收益
    B.卖方不可能产生无限大的损失
    C.行权收益=执行价格-标的物价格-权利金
    D.平仓收益=期权买入价-期权卖出价

    答案：A,B
    解析：
    C项,期权被要求时,损失=标的物卖出平仓价一执行价格+权利金;D项,平仓收益=期权卖出价-期权买入价。

  • 第14题：

    下列关于卖出看涨期权损益的说法中，正确的有（ ）。（不计交易费用）

    A.最大收益=权利金
    B.行权收益=标的资产价格一权利金
    C.平仓收益=权利金买入价一权利金卖出价
    D.平仓收益=权利金卖出价一权利金买入价

    答案：A,D
    解析：
    对于看涨期权卖方来说，行权收益=权利金+执行价格一标的资产买价；如果标的资产价格下跌，买方放弃行权，卖方最大的收益为权利金；卖方也可在期权价格上涨或下跌时买进期权平仓，平仓收益=权利金卖出价一权利金买入价。

  • 第15题：

    关于看跌期权多头损益,以下说法正确的是（ ）。

    A.理论上，最大收益可以达到无限大
    B.最大损失=权利金
    C.行权收益=执行价格-标的物价格-权利金
    D.平仓收益=期权买入价-期权卖出价

    答案：B,C
    解析：
    对于卖出看跌期权：最大盈利=权利金，对于买入看跌期权：最大损失=权利金 平仓改益=期权卖出-期权买入价。

  • 第16题：

    关于卖出看涨期权的损益（不计交易费用），下列说法正确的是（ ）

    A. 履约损益=执行价格－标的资产价格
    B. 平仓损益=权利金卖出价－权利金买入价
    C. 损益平衡点为.执行价格+权利金
    D. 最大收益=权利金

    答案：B,C,D
    解析：
    A选项，履约损益=执行价格－标的资产买价＋权利金。

  • 第17题：

    关于买进看跌期权的损益（不计交易费用），以下说法正确的是（ ）。

    A、理论上，最大收益可以达到无限大
    B、最大损失=权利金
    C、行权收益=执行价格-标的物价格-权利金
    D、平仓收益=期权买入价-期权卖出价

    答案：B,C
    解析：
    买方最大的损失为支付的期权费，平仓损益=权利金卖出平仓价-权利金买入价；行权损益=执行价格-标的资产价格-权利金

  • 第18题：

    下面关于卖出看涨期权的损益(不计交易费用)的说法，正确的是（）。
    Ⅰ.行权收益=标的物价格－执行价格－权利金
    Ⅱ.平仓收益=期权买入价－期权卖出价
    Ⅲ.最大收益=权利金
    Ⅳ.平仓收益=期权卖出价－期权买入价

    A、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
    B、Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
    C、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ
    D、Ⅲ.Ⅳ


    答案：D
    解析：
    卖出一定执行价格的看涨期权，可以得到权利金收入。如果标的物价格低于执行价格，则买方不会行权，卖方可获得全部权利金。如果标的物价格在执行价格与损益平衡点之间，则可以获取一部分权利金收入。如果标的物价格大于损益平衡点，则卖方将面临标的物价格上涨的风险。A项，行权收益=执行价格－标的物价格﹢权利金。

  • 第19题：

    多选题
    下面关于卖出看涨期权的损益（不计交易费用）的说法，正确的是（　　）。[2010年5月真题]
    A

    履约损益＝标的物价格－执行价格－权利金

    B

    平仓损益＝期权买入价－期权卖出价

    C

    最大收益＝权利金

    D

    平仓损益＝期权卖出价－期权买入价


    正确答案： C,D
    解析：
    卖出一定执行价格的看涨期权，可以得到权利金收入。如果标的资产价格低于执行价格，则买方不会行权，卖方可获得全部权利金。如果标的资产价格在执行价格与损益平衡点之间，则可以获取一部分权利金收入。如果标的资产价格大于损益平衡点，则卖方将面临标的资产价格上涨的风险。A项，履约损益＝执行价格－标的物价格＋权利金。

  • 第20题：

    单选题
    股权类期权包括()。 I.单只股票期权 II.股票组合期权 III.认股权证期权 IV.股价指数期权
    A

    I、II、III、IV

    B

    I、II、IV

    C

    I、IV

    D

    II、III、IV


    正确答案： C
    解析： 与股权类期货类似，股权类期权包括三种类型：单只股票期权、股票组合期权和股价指数期权。

  • 第21题：

    单选题
    下列关于期权交易基本策略的说法，不正确的有()。 I 买进看涨期权所面临的最大可能亏损是权利金，可能获得的盈利是无限的 Ⅱ 买进看跌期权的盈亏平衡点的标的物价格等于执行价格加权利金 III 卖出看涨期权所获得的最大可能收益是权利金，可能面临的亏损是无限的 IV 卖出看跌期权所获得的最大可能收益是权利金，可能面临的亏损是无限的
    A

    I、II、III

    B

    I、II、IV

    C

    I、II、III、IV

    D

    II、IV


    正确答案： B
    解析： II项，对买进看跌期权来说，当到期时的标的物价格等于执行价格减去权利金时，期权买方的总盈利为零，该点称为盈亏平衡点，IV项，卖出看跌期权所面临的最大可能收益是权利金，最大可能损失是执行价格减去权利金。

  • 第22题：

    单选题
    关于期权交易，下列说法正确的有()。 I 卖出看跌期权可对冲标的物多头的价格风险 Ⅱ 买进看涨期权可对冲标的物空头的价格风险 III 买进看跌期权可对冲标的物多头的价格风险 IV 卖出看涨期权可对冲标的物空头的价格风险
    A

    I、II、III、IV

    B

    II、III

    C

    II、III、IV

    D

    I、II、III


    正确答案： A
    解析： 买进看跌期权的运用之一是保护标的资产多头，所以买进看跌期权可对冲标的资产多头的价格风险，买进看涨期权的运用之是限制卖出标的资产风险，所以买进看涨期权可对冲标的资产空头的价格风险。

  • 第23题：

    多选题
    关于卖出看跌期权的损益（不计交易费用），以下说法正确的是（　　）。
    A

    平仓收益＝期权卖出价－期权买入价

    B

    行权收益＝执行价格－标的物价格

    C

    从理论上说，卖方可能承担非常大的损失

    D

    最大收益＝权利金


    正确答案： A,D
    解析：
    卖出看跌期权的行权收益＝标的物价格－执行价格＋权利金。

相关内容