久期是对债券价格对利率敏感性的度量，久期越大同样利率变化引起的债券价格变化越大。

题目

久期是对债券价格对利率敏感性的度量，久期越大同样利率变化引起的债券价格变化越大。

相似考题

1.修正久期是对债券价格利率线性敏感性更精确的测量，更符合一般意义上的久期定义。（ ）

2.关于债券的久期和凸性的属性,以下选项错误的是()。A、久期和凸性是衡量债券价格随信用利差变化特性的两个重要指标B、债券的价格收益率曲线的曲率就是债券的凸性C、凸性意味着债券的价格收益率曲线的斜率随着收益率而变化D、对于债券收益的微小变化，久期可以给出利率敏感性测度

3.下列关于久期的说法，正确的有（ ）。A．久期也称持续期B．久期是对金融工具的利率敏感程度或利率弹性的直接衡量C．久期的数学公式为dP/dy＝D×P/(1＋y)D．银行通常使用久期缺口来分析利率变化对其整体利率风险敞口的影响E．当市场利率变化时，固定收益产品的久期越长，产品的价格变动越大

4.关于债券基金久期的说法正确的是()。A.债券基金的价格变化与久期长短无关B.债券基金净值波动与久期长短无关C.债券基金的久期越长，利率风险越低D.债券基金的久期越长，利率变化时净值波动幅度越大

参考答案和解析
正确答案:正确
更多“久期是对债券价格对利率敏感性的度量，久期越大同样利率变化引起的债券价格变化越大。”相关问题

  • 第1题：

    证券的（　　）越大，利率的变化对该证券价格的影响也越大，因此风险也越大。

    A、久期
    B、敞口
    C、现值
    D、缺口

    答案：A
    解析：
    久期又称持续期，用于对固定收益产品的利率敏感程度或利率弹性的衡量。证券的久期越大，利率的变化对该证券价格的影响也越大，因此风险也越大。

  • 第2题：

    相对麦考菜久期，修正久期更能直观地反映债券价格对利率的敏感性。（）


    答案：对
    解析：
    修正久期是对债券价格利率线性敏感性更精确的测量，更符合一般意义上的久期定义。

  • 第3题：

    利率变化是影响债券价格的主要因素之—，（ ）是衡量债券价格随利率变化特性的两个重要指标。

    A.久期
    B.凸性
    C.久期和凸性
    D.凸出

    答案：C
    解析：
    利率变化是影响债券价格的主要因素之—，久期和凸性是衡量债券价格随利率变化特性的两个重要指标。

  • 第4题：

    修正久期是在麦考利久期概念的基础上发展而来的，用于表示（ ）变化引起的债券价格变动的幅度。

    A.票面利率
    B.票面价格
    C.市场利率
    D.期货价格

    答案：C
    解析：
    修正久期是在麦考利久期概念的基础上发展而来的，刻画的是市场利率或债券到期收益率变化引起的债券价格的变动幅度，是用来衡量债券价格对市场利率变化敏感程度的指标。

  • 第5题：

    在利率水平大幅波动时，国债的价值会受到影响，下述叙述正确的是（　　）。

    A.债券的久期在利率波动较大时，得到债券的近似价格变化较精确
    B.债券的凸性是债券泰勒展开式的二阶导数项，适合在利率大幅波动时使用
    C.国债的价格变动与利率的变动方向正相关
    D.债券的久期越大，在利率波动时受到的影响越小

    答案：B
    解析：
    A选项，债券的久期在利率波动较小时，得到债券的近似价格变化较精确。C选项，债券价格的变动与利率的变动方向应是负相关。D选项，债券的久期越大，在利率波动时受到的影响越大。

  • 第6题：

    下列关于久期的说法，正确的有（　　）。
    A．久期也称持续期
    B．久期是对固定收益产品的利率敏感程度或利率弹性的衡量
    C．久期的数学公式为dP/dy=D×P/(1+y)
    D．当市场利率变化时，一般固定收益产品的久期越长，价格变动幅度越大
    E．利率大幅变动时，用久期估计固定收益产品的价格变化并不准确


    答案：A,B,D,E
    解析：
    久期(也称持续期)用于对固定收益产品的利率敏感程度或利率弹性的衡量。A、B项说法正确。久期的数学公式为dP/dy=-D×P/(1+y)，其中的“-”表示价格变化与利率变化的方向相反，C选项说法错误。当市场利率变化时，固定收益产品的价格将发生反比例的变动，其变动程度取决于久期的长短，久期越长，其变动幅度也就越大，D项说法正确。对于利率的大幅变动(大于1%)，由于头寸价格的变化与利率的变动无法近似为线性关系，久期分析的结果就不再准确，需要进行更为复杂的技术调整，E项说法正确。故本题选ABDE。

  • 第7题：

    下列对久期缺口与银行对利率变化的敏感度之间的关系的表述中，正确的是（）

    • A、久期缺口的数值越大，银行对利率的变化就越敏感
    • B、久期缺口的绝对值越大，银行对利率的变化就越敏感
    • C、久期缺口的数值越小，银行对利率的变化就越敏感
    • D、久期缺口的绝对值越小，银行对利率的变化就越敏感

    正确答案:B

  • 第8题：

    下列关于久期描述正确的是（）。

    • A、附息债券的麦考莱久期和修正的麦考莱久期小于其到期期限
    • B、对于零息券而言，麦考莱久期与到期期限相同
    • C、对于普通债券而言，当其他因素不变时，票面利率越低，麦考莱久期及修正的麦考莱久期就越大
    • D、假设其他因素不变，久期越大，债券的价格波动性就越大

    正确答案:A,B,C,D

  • 第9题：

    判断题
    修正久期是用来衡量债券价格对票面利率变化敏感程度的指标。（）
    A

    对

    B

    错


    正确答案： 对
    解析：

  • 第10题：

    单选题
    证券的（　　）越大，利率的变化对该证券价格的影响也越大，因此风险也越大。
    A

    久期

    B

    敞口

    C

    现值

    D

    缺口


    正确答案： B
    解析：
    久期又称持续期，用于对固定收益产品的利率敏感程度或利率弹性的衡量。证券的久期越大，利率的变化对该证券价格的影响也越大，因此风险也越大。

  • 第11题：

    判断题
    久期是对债券价格对利率敏感性的度量，久期越大同样利率变化引起的债券价格变化越大。
    A

    对

    B

    错


    正确答案： 对
    解析： 暂无解析

  • 第12题：

    单选题
    下列对久期缺口与银行对利率变化的敏感度之间的关系的表述中，正确的是（）
    A

    久期缺口的数值越大，银行对利率的变化就越敏感

    B

    久期缺口的绝对值越大，银行对利率的变化就越敏感

    C

    久期缺口的数值越小，银行对利率的变化就越敏感

    D

    久期缺口的绝对值越小，银行对利率的变化就越敏感


    正确答案： D
    解析： 暂无解析

  • 第13题：

    久期的缺陷是（ ）。

    A.对于所有现金流采取同样的收益率，与实际不符
    B.假设价格与收益率呈线性关系，与实际不符
    C.当债券的收益率变化幅度很小时，采用久期方法不能就债券价格对利率的敏感性精确地测量
    D.当债券的收益率变化幅度很大时，采用久期方法不能就债券价格对利率的敏感性精确地 测量


    答案：A,B,D
    解析：
    久期由于其线性假设，导致当债券的收益率变化幅度很大时，采用久期 方法不能就债券价格对利率的敏感性精确地测量。而当债券的收益率变化幅度很小时，可以作 近似处理，忽略这一影响。

  • 第14题：

    当债券收益率出现较大幅度变化时，采用久期方法不能就债券价格对利率的敏感性予以正确的测量。 （）


    答案：对
    解析：
    答案为A。只有当债券的收益率变化幅度很小时，久期所代表的线性关系才近似成立；当收益率出现较大幅度变化时，采用久期方法不能就债券价格对利率的敏感性予以正确的测量。

  • 第15题：

    由于久期反映了利率变化对债券价格的影响程度，因此久期已成为市场普遍接受的风险控制指标。（）


    答案：对
    解析：
    A。【解折】本题表述正确。

  • 第16题：

    证券的（ ）越大，利率的变化对该证券价格的影响也越大，因此风险也越大。

    A.久期
    B.敞口
    C.现值
    D.终值

    答案：A
    解析：
    久期又称持续期，用于对固定收益产品的利率敏感程度或利率弹性的衡量。证券的久期越大，利率的变化对该证券价格的影响也越大，因此风险也越大。

  • 第17题：

    修正久期是在麦考利久期概念的基础上发展而来的，用于表示（ ）变化引起的债券价格变动的幅度。

    A、票面利率
    B、票面价格
    C、市场利率
    D、期货价格

    答案：C
    解析：
    修正久期是在麦考利久期概念的基础上发展而来的，刻画的是市场利率或债券到期收益率变化引起的债券价格的变动幅度，是用来衡量债券价格对市场利率变化敏感程度的指标。

  • 第18题：

    下列关于凸性的说法正确的是（）

    • A、凸性是指在某一到期收益率下，到期收益率发生变动而引起的价格变动幅度的变动程度
    • B、凸性是对债券价格曲线弯曲程度的一种度量
    • C、凸性越大，11债券价格曲线弯曲程度越大，用久期度量债券的利率风险所产生的误差越大
    • D、凸性指债券收益率每变化一个百分点，债券价格相应变化的百分点

    正确答案:A,B,C

  • 第19题：

    久期是对债券价格对利率敏感性的度量，久期越大同样利率变化引起的债券价格变化越大。


    正确答案:正确

  • 第20题：

    以下关于久期的叙述，正确的是（）。

    • A、附息债券的麦考莱久期和修正的麦考莱久期小于其到期期限
    • B、对于零息债券而言，麦考莱久期与到期期限相同
    • C、对于普通债券而言，当其他因素不变时，票面利率越低，麦考莱久期及修正的麦考莱久期就越大
    • D、假设其他因素不变，久期越大，债券的价格波动性就越大

    正确答案:A,B,C,D

  • 第21题：

    多选题
    下列关于凸性的说法正确的是（）
    A

    凸性是指在某一到期收益率下，到期收益率发生变动而引起的价格变动幅度的变动程度

    B

    凸性是对债券价格曲线弯曲程度的一种度量

    C

    凸性越大，11债券价格曲线弯曲程度越大，用久期度量债券的利率风险所产生的误差越大

    D

    凸性指债券收益率每变化一个百分点，债券价格相应变化的百分点


    正确答案： D,C
    解析： 暂无解析

  • 第22题：

    单选题
    修正久期是在麦考利久期概念的基础上发展而来的，用于表示( )变化引起的债券价格变动的幅度。
    A

    票面利率

    B

    票面价格

    C

    市场利率

    D

    期货价格


    正确答案： A
    解析：

  • 第23题：

    单选题
    关于债券的凸性，以下表述最准确的是（）。
    A

    凸性描述了价格—收益率曲线的斜率

    B

    债券价格随利率的变化关系是非线性的

    C

    对于债券收益的较大变化，久期可以比凸性给出更好的利率敏感性测度

    D

    当收益率变化幅度越来越大时，凸性对债券价格的影响越来越小


    正确答案： A
    解析：

  • 第24题：

    单选题
    下列关于久期的描述错误的是（  ）。
    A

    久期可以用于对商业银行资产负债的利率敏感度分析

    B

    久期越长，债券价格变动幅度越大

    C

    久期是用于衡量利率敏感度的指标或者利率弹性的指标

    D

    当市场利率发生变化时，债券价格将发生同比例变动


    正确答案： D
    解析：

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