证券组合中证券的数量越多，组合的风险（方差）就（）。A、越大B、越小C、不变化D、不能确定

题目

证券组合中证券的数量越多，组合的风险（方差）就（）。

  • A、越大
  • B、越小
  • C、不变化
  • D、不能确定
相似考题

1.下列关于两种证券组合的有效集的说法中，正确的是( )。A．离开最小方差组合点，无论增加或减少投资于风险较大证券的比例，都会导致标准差的小幅上升B．组合中投资于风险较大的证券比例越大，组合的标准差就越大C．最小方差组合以下的组合是无效的D．最小方差组合点到最高预期报酬率组合点的曲线是有效组合

2.有价证券组合中各成分资产的相关系数越小，则( )。A．其分散化效果越好B．其分散化效果越差C．组合的风险越小D．组合的风险越大E．组合收益越大

3.证券市场线方程中的贝塔系数（ ）。 A．反映证券或证券组合对市场组合方差的贡献率 B．反映了证券或证券组合的收益水平对市场平均收益水平变化的敏感性 C．衡量证券或证券组合承担系统风险水平 D．可用于证券的选择和风险控制等领域

4.证券市场线中的β值为()A、证券方差与市场组合方差的比值B、证券的方差C、证券与市场组合协方差与市场组合方差的比值D、证券与市场组合的协方差

参考答案和解析
正确答案:B
更多“证券组合中证券的数量越多，组合的风险（方差）就（）。A、越大B、越小C、不变化D、不能确定”相关问题

  • 第1题：

    证券组合中资产的数量越多,资产的相关性越小,则证券组合的风险也就越小。()

    此题为判断题(对，错)。


    参考答案：正确

  • 第2题：

    β系数可以反映（ ）。 A．证券或证券组合对市场组合方差的贡献率 B．证券或证券组合对市场组合协方差的贡献率 C．证券或组合的收益水平对市场平均收益水平变化的敏感性 D．证券承担的系统性风险水平


    正确答案：ACD
    掌握证券β系数的定义和经济意义。见教材第十一章第三节，P277。

  • 第3题：

    有风险资产组合的方差是()。

    A:组合中各个证券方差的加权和
    B:组合中各个证券方差的和
    C:组合中各个证券方差和协方差的加权和
    D:组合中各个证券协方差的加权和

    答案：C
    解析：

  • 第4题：

    关于证券投资组合理论的以下表述中，正确的有（ ）。

    A.充分投资组合的风险，只受证券之间协方差的影响，而与各证券本身的方差无关
    B.证券报酬率的相关系数越大，风险分散化效应越弱
    C.最小方差组合是所有组合中风险最小，收益最低的组合
    D.一般情况下，随着更多的证券加入到投资组合中，整体风险降低的速度会越来越慢

    答案：A,B,D
    解析：
    风险分散化效应有时使得机会集曲线向左凸出，并产生比最低风险证券标准差还低的最小方差组合，但收益并不一定是最低，选项C错误。

  • 第5题：

    关于投资组合的风险，下列说法中正确的有（　）。

    A.组合标准差不会大于组合中各资产标准差的加权平均数
    B.充分投资组合的风险，不仅受证券之间协方差的影响，还与各证券本身的方差有关
    C.组合中证券报酬率的相关系数越大，组合分散风险的作用越大
    D.如果能以无风险利率自由借贷，则投资人都会选择资本市场线上的组合进行投资

    答案：A,D
    解析：
    充分投资组合的风险，只受证券之间协方差的影响，而与各证券本身的方差无关，选项B不正确；组合中证券报酬率的相关系数越大，组合分散风险的作用越小，选项C不正确。

  • 第6题：

    关于资本资产定价模型中的β系数，下列描述正确的是( )。


    A.β系数越小，则证券或证券组合的系统性风险越大

    B.β系数越小，则证券或证券组合的总体风险越小

    C.β系数的绝对值越大，则证券或证券组合的收益水平对于市场平均收益水平的变动的敏感性越大

    D.β系数的绝对值越小，则证券或证券组合的非系统性风险越大

    答案：C
    解析：
    β系数是一种评估证券系统性风险的工具，用以度量一种证券或一个投资证券组合相对总体市场的波动性。A项，β系数越小，则证券或证券组合的系统性风险越小；BD两项，风险包括系统风险和非系统风险，贝塔系数只反映证券或证券组合的期望收益与其所含的系统风险的关系。

  • 第7题：

    证券组合中证券的数量越多，组合的风险（方差）就（）。

    A越大

    B越小

    C不变化

    D不能确定


    B
    略

  • 第8题：

    关于证券投资组合的方差，以下说法正确的是（）。

    • A、用来度量未来可能收益率与期望收益率的偏差程度
    • B、可以通过由构成证券组合的单一证券的方差来表达
    • C、证券组合的可行域在图上的横坐标由方差来表示
    • D、方差的值越大，说明该证券组合的风险越大

    正确答案:A,B,D

  • 第9题：

    关于证券投资组合理论的以下表述中，正确的是（）。

    • A、证券投资组合能消除大部分系统风险
    • B、证券投资组合的总规模越大，承担的风险越大
    • C、最小方差组合是所有组合中风险最小的组合，所以报酬最大
    • D、一般情况下，随着更多的证券加入到投资组合中，整体风险降低的速度会越来越慢

    正确答案:D

  • 第10题：

    β系数可以反映（）。

    • A、证券或证券组合对市场组合方差的贡献率
    • B、证券或证券组合对市场组合协方差的贡献率
    • C、证券或组合的收益水平对市场平均收益水平变化的敏感性
    • D、证券承担的系统性风险水平

    正确答案:A,C,D

  • 第11题：

    单选题
    风险资产组合的方差是（）
    A

    组合中各个证券方差的加权和

    B

    组合中各个证券方差的和

    C

    组合中各个证券方差和协方差的加权和

    D

    组合中各个证券协方差的加权和


    正确答案： C
    解析： 暂无解析

  • 第12题：

    单选题
    方差是用来度量一组数据偏离其均值程度的指标。风险资产组合的方差是（  ）。
    A

    组合中各个证券方差的加权和

    B

    组合中各个证券方差的和

    C

    组合中各个证券方差和协方差的加权和

    D

    组合中各个证券协方差的加权和


    正确答案： C
    解析：

  • 第13题：

    当投资比重一定时,资产的相关系数越小,证券组合的方差越大,因而证券组合的风险也就越大。()

    此题为判断题(对，错)。


    参考答案：错误

  • 第14题：

    证券投资组合中的证券种类越多，分散风险的作用就()。

    A、越大

    B、越小

    C、不受影响

    D、以上答案都可以


    参考答案：A

  • 第15题：

    （2004年）关于证券投资组合理论的以下表述中，正确的是（）。

    A.证券投资组合能消除大部分系统风险
    B.证券投资组合的总规模越大，承担的风险越大
    C.最小方差组合是所有组合中风险最小的组合，所以报酬最大
    D.一般情况下，随着更多的证券加入到投资组合中，整体风险降低的速度会越来越慢

    答案：D
    解析：
    系统风险是不可分散风险，所以选项 A 错误；证券投资组合得越充分，能够分散的风险越多，所以选项 B 错误；最小方差组合是所有组合中风险最小的组合，但其收益不是最大的，所以 C 错误。在投资组合中投资项目增加的初期，风险分散的效应比较明显，但增加到一定程度，风险分散的效应就会减弱。有经验数据显示，当投资组合中的资产数量达到三十个左右时，绝大多数非系统风险均已被消除，此时，如果继续增加投资项目，对分散风险已没有多大实际意义，所以选项 D 正确。

  • 第16题：

    下列关于证券投资组合理论的表述中，正确的是（　）。

    A.证券投资组合能消除大部分系统风险
    B.证券投资组合的总规模越大，承担的风险越大
    C.最小方差组合是所有组合中风险最小的组合，所以报酬最大
    D.一般情况下，随着更多的证券加入到投资组合中，整体风险降低的速度会越来越慢

    答案：D
    解析：
    证券投资组合不能消除系统风险，因此选项A的说法错误；证券投资组合的风险与组合中各资产的风险、相关系数和投资比重有关，与投资总规模无关，因此选项B的说法错误；最小方差组合是风险最小的组合，但是收益率不是最高的，因此选项C的说法错误；随着投资组合中加入的证券数量逐渐增加，开始时抵消的非系统风险较多，以后会越来越少，当投资组合中的证券数量足够多时，可以抵消全部非系统风险，因此选项D的说法正确。

  • 第17题：

    投资组合中成分证券相关系数越大，投资组合的相关度越高，投资组合的风险就越小。()


    答案：错
    解析：
    投资组合中成分证券相关系数越大，投资组合的相关度越高，投资组合的风险就越大。

  • 第18题：

    风险资产组合的方差是( )。


    A.组合中各个证券方差的加权和

    B.组合中各个证券方差的和

    C.组合中各个证券方差和协方差的加权和

    D.组合中各个证券协方差的加权和

    答案：C
    解析：
    风险资产组合的方差用公式表示为：

  • 第19题：

    以下说法正确的有（）。

    A当资产的相关性一定时，投资比重不会影响证券组合的方差

    B当投资比重一定时，资产的相关系数越小，证券组合的方差反而越大，因而证券组合的风险也就越大

    C有效界面是一条向右上方倾斜的曲线

    D有效界面总是向上凸的


    C,D
    略

  • 第20题：

    有风险资产组合的方差是（）

    • A、组合中各个证券方差的加权和
    • B、组合中各个证券方差的和
    • C、组合中各个证券方差和协方差的加权和
    • D、组合中各个证券协方差的加权和
    • E、以上各项均不准确

    正确答案:C

  • 第21题：

    关于资本资产定价模型中的β系数，下列描述正确的是（）

    • A、β系数越小，则证券或证券组合的系统性风险越大
    • B、β系数越小，则证券或证券组合的总体风险越小
    • C、β系数的绝对值越大，则证券或证券组合的收益水平对于市场平均收益水平的变动的敏感性越大
    • D、β系数的绝对值越小，则证券或证券组合的非系统性风险越大

    正确答案:C

  • 第22题：

    多选题
    以下说法正确的有（）。
    A

    当资产的相关性一定时，投资比重不会影响证券组合的方差

    B

    当投资比重一定时，资产的相关系数越小，证券组合的方差反而越大，因而证券组合的风险也就越大

    C

    有效界面是一条向右上方倾斜的曲线

    D

    有效界面总是向上凸的


    正确答案： C,D
    解析： 暂无解析

  • 第23题：

    单选题
    证券组合中证券的数量越多，组合的风险（方差）就（）。
    A

    越大

    B

    越小

    C

    不变化

    D

    不能确定


    正确答案： B
    解析： 暂无解析

  • 第24题：

    单选题
    有风险资产组合的方差是（）
    A

    组合中各个证券方差的加权和

    B

    组合中各个证券方差的和

    C

    组合中各个证券方差和协方差的加权和

    D

    组合中各个证券协方差的加权和

    E

    以上各项均不准确


    正确答案： C
    解析： 暂无解析

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