2015年6月19日，7月合约价格为4605点，9月合约价格为5208点，两者价差达600余点，投资者判断当时市场即将步入下行通道，远期合约跌幅应该大于近期合约。因此，投资者建仓2对跨期套利组合。若半个月后IF1507合约价格为3805点，IF1509合约价格为4008点，则（）A、应该采用多头跨期套利B、应该采用空头跨期套利C、半个月后盈利240000元D、半个月后亏损240000元

题目

2015年6月19日，7月合约价格为4605点，9月合约价格为5208点，两者价差达600余点，投资者判断当时市场即将步入下行通道，远期合约跌幅应该大于近期合约。因此，投资者建仓2对跨期套利组合。若半个月后IF1507合约价格为3805点，IF1509合约价格为4008点，则（）

  • A、应该采用多头跨期套利
  • B、应该采用空头跨期套利
  • C、半个月后盈利240000元
  • D、半个月后亏损240000元
相似考题

1.关于股指期货的跨期套利，下列说法正确的有（ ）。A．按操作方向的不同，可分为牛市套利和熊市套利B．牛市套利认为较近交割期合约与较远期交割合约的价差将变大C．熊市套利者会卖出近期的股指期货合约，买入远期的股指期货合约D．跨期套利即市场间价差套利

2.关于股指期货的跨期套利，下列说法正确的有()。A:按操作方向的不同，可分为牛市套利和熊市套利 B:牛市套利者认为较近交割期的股指期货合约的涨幅将大于较远交割期合约 C:熊市套利者会卖出近期的股指期货合约，买入远期的股指期货合约 D:跨期套利即市场间价差套利

3.下列关于股指期货跨期套利的说法中，正确的是（ ）。A.当远期合约价格大于近期合约价格时，称为正常市场或正向市场 B.当近期合约价格大于远期合约价格时，称为逆转市场或反向市场 C.当实际价差出现在大概率分布区间之外时，可以考虑建立套利头寸 D.当价差或价比重新回到大概率区间时，可以平掉套利头寸获利了结

4.下列属于股指期货跨期套利特性的是（ ）。 A.按操作方向的不同，可分为牛市套利和熊市套利 B.牛市套利认为较近交割期合约与较远交割期合约的价差将变大 C.熊市套利者会卖出近期的股指期货合约，买入远期的股指期货合约 D.跨期套利即市场间价差套利

更多“2015年6月19日，7月合约价格为4605点，9月合约价格为5208点，两者价差达600余点，投资者判断当时市场即将步入下行通道，远期合约跌幅应该大于近期合约。因此，投资者建仓2对跨期套利组合。若半个月后IF1507合约价格为3805点，IF1509合约价格为4008点，则（）A、应该采用多头跨期套利B、应该采用空头跨期套利C、半个月后盈利240000元D、半个月后亏损240000元”相关问题

  • 第1题：

    当近期合约价格的下跌幅度大于远期合约价格的下跌幅度时，牛市套利者将亏损（不计交易费用）。（ ）


    答案：对
    解析：
    当近期合约价格的下跌幅度大于远期合约价格的下跌幅度时，牛市套利者将亏损。

  • 第2题：

    6月10日,大连商品交易所9月份豆粕期货合约价格为3000/吨，而9月玉米期货合约价格为2100/吨。交易者预期合约间的价差会变大，于是以上述价格买入100手9月份豆粕合约:，卖出100手9月份玉米合约。7月20日，该交易同时将上述期货合约平仓,价格分别为3400元/顿和2400元/吨。该套利交易属于（ ）。

    A、跨期套利
    B、跨市套利
    C、牛市套利
    D、跨品种套利

    答案：D
    解析：
    一个是豆粕，一个是玉米，很显然是一个跨品种套利。

  • 第3题：

    正向市场熊市套利，获利的情形是( )（不计交易费用）。

    A、近期合约价格的上涨幅度大于远期合约价格的上涨幅度
    B、价差扩大
    C、近期合约价格的下跌幅度小于远期合约价格的下跌幅度
    D、价差缩小

    答案：B
    解析：
    熊市套利是指当市场出现供给过剩，需求相对不足时，一般来说，较近月份的合约价格下降幅度往往要大于较远期合约价格的下降幅度，或者较近月份的合约价格上升幅度小于较远合约价格的上升幅度时，卖出较近月份的合约同时买入远期月份的合约的操作。正向市场熊市套利，相当于买进套利，价差扩大，盈利。

  • 第4题：

    下列关于价差交易的说法，正确的有（）。
    Ⅰ.若套利者预期不同交割月的合约价差将缩小，则进行卖出套利
    Ⅱ.建仓时计算价差，用远期合约价格减去近期合约价格
    Ⅲ.某套利者进行买入套利，若价差扩大，则该套利者盈利
    Ⅳ.在价差交易中，交易者要同时在相关合约上进行交易方向相反的交易

    A、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ
    B、Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ
    C、Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
    D、Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ


    答案：D
    解析：
    B项，建仓时计算价差，应用价格较高的一“边”减去价格较低的一“边”。

  • 第5题：

    反向市场熊市套利的市场特征有（）

    • A、供给过旺，需求不足
    • B、近期合约价格高于远期合约价格
    • C、近期月份合约价格上升幅度大于远期月份合约
    • D、近期月份合约价格下降幅度小于远期月份合约

    正确答案:A,B

  • 第6题：

    如果交易者预期近期与远期两个相关期货合约的价差将缩小，则应该采取的交易策略是（）。

    • A、在正向市场上卖出其中价格较高的合约，同时买入价格较低的合约进行套利
    • B、在反向市场上卖出其中价格较高的合约，同时买入价格较低的合约进行套利
    • C、在正向市场上买人其中价格较高的合约，同时卖出价格较低的合约进行套利
    • D、在反向市场上买人其中价格较高的合约，同时卖出价格较低的合约进行套利

    正确答案:A,B

  • 第7题：

    判断题
    在外汇期货跨期套利交易中，卖出近期月份的外汇期货合约同时买入远期月份的外汇期货合约进行套利盈利的模式为牛市套利。（）
    A

    对

    B

    错


    正确答案： 错
    解析：

  • 第8题：

    多选题
    2015年6月19日，7月合约价格为4605点，9月合约价格为5208点，两者价差达600余点，投资者判断当时市场即将步入下行通道，远期合约跌幅应该大于近期合约。因此，投资者建仓2对跨期套利组合。若半个月后IF1507合约价格为3805点，IF1509合约价格为4008点，则（）
    A

    应该采用多头跨期套利

    B

    应该采用空头跨期套利

    C

    半个月后盈利240000元

    D

    半个月后亏损240000元


    正确答案： B,D
    解析： (5208—4605）—（4008—3805）=400点400点×2对×300点/手=240000元

  • 第9题：

    多选题
    反向市场熊市套利的市场特征有（）
    A

    供给过旺，需求不足

    B

    近期合约价格高于远期合约价格

    C

    近期月份合约价格上升幅度大于远期月份合约

    D

    近期月份合约价格下降幅度小于远期月份合约


    正确答案： D,A
    解析： 反向市场熊市套利时，近期月份合约价格下降幅度大于远期月份合约

  • 第10题：

    单选题
    如果套利者预期两个或两个以上期货合约的价差将扩大，则套利者将买入其中价格较高的合约，同时卖出价格较低的合约，我们称这种套利为（  ）套利。
    A

    买入

    B

    卖出

    C

    期限

    D

    跨期


    正确答案： D
    解析：

  • 第11题：

    多选题
    下列关于价差交易的说法，正确的有（　　）。
    A

    若套利者预期不同交割月的合约价差将缩小，则进行卖出套利

    B

    建仓时计算价差，用远期合约价格减去近期合约价格

    C

    某套利者进行买入套利，若价差扩大，则该套利者盈利

    D

    在价差交易中，交易者要同时在相关合约上进行交易方向相反的交易


    正确答案： A,B
    解析： B项，建仓时计算价差，应用价格较高的一“边”减去价格较低的一“边”。

  • 第12题：

    多选题
    3月3日，IF1604合约价格为2950点，IF1606合约价格为2836点，投资者判断当前远期合约较近期合约贴水幅度过大，建仓10对跨期套利组合（不考虑市场预期和分红因素）。若1个月后IF1604合约价格为3050点，IF1606合约价格为3000点，则（）
    A

    应该构建买入IF1604合约卖出IF1606合约策略进行跨期套利

    B

    应该构建卖出IF1604合约买入IF1606合约策略进行跨期套利

    C

    1个月后盈利19200元

    D

    1个月后盈利192000元


    正确答案： A,C
    解析： 暂无解析

  • 第13题：

    正向市场熊市套利，获利的情形是（ ）（不计交易费用）。

    A.近期合约价格的上涨幅度大于远期合约价格的上涨幅度
    B.价差扩大
    C.近期合约价格的下跌幅度小于远期合约价格的下跌幅度
    D.价差缩小

    答案：B
    解析：
    熊市套利是指当市场出现供给过剩，需求相对不足时，一般来说，较近月份的合约价格下降幅度往往要大于较远期合约价格的下降幅度，或者较近月份的合约价格上升幅度小于较远合约价格的上升幅度时，卖出较近月份的合约同时买入远期月份的合约的操作。正向市场熊市套利，相当于买进套利，价差扩大，盈利。@##

  • 第14题：

    在正向市场上，如果投资者预期近期合约价格的（　　），适合进行熊市套利。


    A.下跌幅度小于远期合约价格的下跌幅度

    B.上涨幅度小于远期合约价格的上涨幅度

    C.上涨幅度大于远期合约价格的上涨幅度

    D.下跌幅度大于远期合约价格的下跌幅度

    答案：B,D
    解析：
    当市场出现供给过剩，需求相对不足时，一般来说，较近月份的合约价格下降幅度往往要大于较远期合约价格的下降幅度，或者较近月份的合约价格上升幅度小于较远合约价格的上升幅度。无论是正向市场还是在反向市场，在这种情况下，卖出较近月份的合约同时买人远期月份的合约进行套利，盈利的可能性比较大，这种套利被称为熊市套利。

  • 第15题：

    在正向市场上，如果投资者预期近期合约价格的（），适合进行熊市套利。
    Ⅰ.下跌幅度小于远期合约价格的下跌幅度
    Ⅱ.上涨幅度小于远期合约价格的上涨幅度
    Ⅲ.上涨幅度大于远期合约价格的上涨幅度
    Ⅳ.下跌幅度大于远期合约价格的下跌幅度

    A、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ
    B、Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ
    C、Ⅱ.Ⅳ
    D、Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ


    答案：C
    解析：
    当市场出现供给过剩，需求相对不足时，一般来说，较近月份的合约价格下降幅度往往要大于较远期合约价格的下降幅度，或者较近月份的合约价格上升幅度小于较远合约价格的上升幅度。无论是正向市场还是在反向市场，在这种情况下，卖出较近月份的合约同时买入远期月份的合约进行套利，盈利的可能性比较大，这种套利被称为熊市套利。

  • 第16题：

    假设交易者预期未来的一段时间内，远期合约价格波动会大于近期合约价格波动，那么交易者应该进行（）。

    • A、正向套利
    • B、反向套利
    • C、牛市套利
    • D、熊市套利

    正确答案:D

  • 第17题：

    3月3日，IF1604合约价格为2950点，IF1606合约价格为2836点，投资者判断当前远期合约较近期合约贴水幅度过大，建仓10对跨期套利组合（不考虑市场预期和分红因素）。若1个月后IF1604合约价格为3050点，IF1606合约价格为3000点，则（）

    • A、应该构建买入IF1604合约卖出IF1606合约策略进行跨期套利
    • B、应该构建卖出IF1604合约买入IF1606合约策略进行跨期套利
    • C、1个月后盈利19200元
    • D、1个月后盈利192000元

    正确答案:B,D

  • 第18题：

    下列属于股指期货跨期套利特性的是（）。

    • A、按操作方向的不同，可分为牛市套利和熊市套利
    • B、牛市套利认为较近交割期合约与较远交割期合约的价差将变大
    • C、熊市套利者会卖出近期的股指期货合约，买入远期的股指期货合约
    • D、跨期套利即市场间价差套利

    正确答案:A,B,C

  • 第19题：

    单选题
    某交易者预期未来的一段时间内，远期合约价格和近期合约价格的价差会扩大，那么交易者应该（  ）。
    A

    正向套利

    B

    反向套利

    C

    牛市套利

    D

    熊市套利


    正确答案： A
    解析：

  • 第20题：

    单选题
    在正向市场上，如果投资者预期近期合约价格的()，适合进行熊市套利。 I 下跌幅度小于远期合约价格的下跌幅度 Ⅱ 上涨幅度小于远期合约价格的上涨幅度 III 上涨幅度大于远期合约价格的上涨幅度 IV 下跌幅度大于远期合约价格的下跌幅度
    A

    I、II、III

    B

    I、II、IV

    C

    II、IV

    D

    II、III、IV


    正确答案： C
    解析： 当市场出现供给过剩，需求相对不足时，—般来说，较近月份的合约价格下降幅度往往要大于较远期合约价格的下降幅度，或者较近月份的合约价格上升幅度小于较远合约价格的上升幅度。无论是正向市场还是在反向市场，在这种情况下，卖出较近月份的合约同时买入远期月份的合约进行套利，盈利的可能性比较大，这种套利被称为熊市套利。

  • 第21题：

    单选题
    假设某美国投资者预期未来一段时间内，CME日元期货合约的近月合约价格涨幅会大于远月合约的价格涨幅，则该投资者应该进行（）。
    A

    牛市套利

    B

    熊市套利

    C

    卖出套利

    D

    买入套利


    正确答案： D
    解析：

  • 第22题：

    单选题
    下列关于价差交易的说法，正确的有()。 I 若套利者预期不同交割月的合约价差将缩小，则进行卖出套利 Ⅱ 建仓时计算价差，用远期合约价格减去近期合约价格 III 某套利者进行买入套利，若价差扩大，则该套利者盈利 IV 在价差交易中，交易者要同时在相关合约上进行交易方向相反的交易
    A

    I、II、III

    B

    I、II、IV

    C

    II、III、IV

    D

    I、III、IV


    正确答案： D
    解析： II项，建仓时计算价差，应用价格较高的一“边”减去价格较低的一“边”。

  • 第23题：

    多选题
    在正向市场上，投资者预期近期合约价格的（）适合进行牛市套利。[2010年3月真题]
    A

    上涨幅度小于远期合约价格的上涨幅度

    B

    下跌幅度小于远期合约价格的下跌幅度

    C

    下跌幅度大于远期合约价格的下跌幅度

    D

    上涨幅度大于远期合约价格的上涨幅度


    正确答案： C,B
    解析： 当市场出现供無不足、需求旺盛的情形时，会导致较近月份的合约价格上涨幅度大于较远期的上涨幅度，或者较近月份的合约价格下降幅度小于较远期的下跌幅度，无论是正向市场还是反向市场，在这种情况下，买入较近月份的合约同时卖出远期月份的合约进行套利盈利的可能性比较大，我们称这种套利为牛市套利。

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