假设其他因素不变，下列各项中会引起欧式看涨期权价值上升的有（）。A、缩短到期期限B、降低股票价格C、降低执行价格D、降低期权有效期内预计发放的红利

题目

假设其他因素不变，下列各项中会引起欧式看涨期权价值上升的有（）。

  • A、缩短到期期限
  • B、降低股票价格
  • C、降低执行价格
  • D、降低期权有效期内预计发放的红利
相似考题

1.下列关于期权的说法中，不正确的是( )。A.如果其他因素不变，当股票价格上升时，看涨期权的价值下降B.看涨期权的执行价格越高，其价值越小C.对于欧式期权来说，较长的时间不一定能增加期权价值D.股价的波动率越大则看涨期权价值越高

2.根据有收益资产的欧式看涨和看跌期权平价关系,下列说法不正确的是:()A当标的资产收益的现值增加时，意味着欧式看涨期权的价值会上升B当标的资产收益的现值增加时，意味着欧式看跌期权的价值会上升C当标的资产收益的现值增加时，意味着欧式看涨期权的价值会下降D当标的资产收益的现值增加时，意味着欧式看跌期权的价值会下降

3.假设影响期权价值的其他因素不变，股票价格上升时以该股票为标的资产的欧式看跌期权价值下降，股票价格下降时以该股票为标的资产的美式看跌期权价值上升。 ( )A．正确B．错误

4.如果其他因素不变，则下列有关影响期权价值的因素表述正确的有（ ）。A.随着股票价格的上升，看涨期权的价值增加，看跌期权的价值下降B.到期时间越长会使期权价值越大C.无风险利率越高，看涨期权的价格越高，看跌期权的价格越低D.看涨期权价值与预期红利大小成同方向变动，而看跌期权与预期红利大小成反方向变动

更多“假设其他因素不变，下列各项中会引起欧式看涨期权价值上升的有（）。”相关问题

  • 第1题：

    在其他因素不变的情况下，下列事项中，会导致欧式看涨期权价值增加的有（ ）。

    A.期权执行价格提高

    B.期权到期期限延长

    C.股票价格波动率增加

    D.无风险利率提高


    正确答案：CD
    按照期权执行时间分为欧式期权和美式期权。如果该期权只能在到期日执行，则称为欧式期权。如果该期权可以在到期日或到期日之前的任何时间执行，则称为美式期权。对于看涨期权，如果其他因素不变，随着股票价格的上升，看涨期权的价值也增加；看涨期权的执行价格越高，其价值越小；对于欧式期权来说，较长的时间不一定能增加期权价值；股价的波动率增加会使看涨期权价值增加；无风险利率越高，看涨期权的价格越高。所以本题正确答案为cD。

  • 第2题：

    关于到期日之前的期权价值，下列表述正确的是（ ）。

    A．美式看涨期权的最大价值小于欧式看涨期权的最大价值

    B．欧式看跌期权的最大价值等于美式看跌期权的最大价值

    C．美式看涨期权的最大价值大于欧式看涨期权的最大价值

    D．欧式看跌期权的最大价值大于美式看跌期权的最大价值


    正确答案：D
    关式看涨期权的最大价值等于欧式看涨期权的最大价值，美式看跌期权的最大价值小于欧式看跌期权的最大价值。故选D。

  • 第3题：

    假设其他条件不变，下列影响期权价值的各项因素中，会引起期权价值同向变动的是（ ）。

    A.无风险利率
    B.执行价格
    C.标的股票市价
    D.标的股票股价波动率

    答案：D
    解析：
    无风险利率和标的股票市价与看涨期权价值同向变动，与看跌期权价值反向变动。执行价格与看涨期权价值反向变动，与看跌期权价值同向变动。标的股票价格波动率与期权价值（不管是看涨期权还是看跌期权）同向变动，所以选项D正确。

  • 第4题：

    假设其他因素不变，期权有效期内预计发放的红利增加时，( )。

    A.美式看跌期权价格降低
    B.美式看涨期权价格降低
    C.欧式看跌期权价格降低
    D.欧式看涨期权价格不变

    答案：B
    解析：
    假设其他因素不变，期权有效期内预计发放的红利增加时，会使看涨期权价格降低，看跌期权价格上涨。

  • 第5题：

    对于欧式期权，下列说法正确的是（　）。

    A、股票价格上升，看涨期权的价值降低
    B、执行价格越大，看涨期权价值越高
    C、到期期限越长，欧式期权的价格越大
    D、期权有效期内预计发放的红利越多，看跌期权价值增加

    答案：D
    解析：
    股票价格上升，看涨期权的价值提高；执行价格越大，看涨期权的价值越低；到期期限越长，美式期权的价值越高，欧式期权的价值不一定。
    【考点“影响期权价值的主要因素”】

  • 第6题：

    假设其他因素不变，下列各项会引起欧式看跌期权价值增加的有( )。

    A.执行价格提高
    B.到期期限延长
    C.股价波动率加大
    D.无风险利率增加

    答案：A,C
    解析：
    看涨期权的执行价格越高，其价值越小。看跌期权的执行价格越高，其价值越大，所以A 正确。股价波动率越大，看涨看跌期权的价值都增加，所以C 正确。

  • 第7题：

    假设其他因素不变，下列各项中会引起美式看跌期权价值增加的有()。

    A.到期期限延长
    B.执行价格提高
    C.无风险报酬率增加
    D.股价波动率加大

    答案：A,B,D
    解析：
    无风险报酬率越高，执行价格的现值越小，看跌期权的价值越低。选项C不正确。

  • 第8题：

    假设其他因素不变，下列各项中会导致平价发行债券价值上升的是（）。

    • A、缩短到期期限
    • B、等风险普通债券的市场利率上升
    • C、票面利率上升
    • D、提高付息频率

    正确答案:C

  • 第9题：

    多选题
    根据有收益资产的欧式看涨和看跌期权平价关系，下列说法不正确的是（）
    A

    当标的资产收益的现值增加时，意味着欧式看涨期权的价值会上升

    B

    当标的资产收益的现值增加时，意味着欧式看跌期权的价值会上升

    C

    当标的资产收益的现值增加时，意味着欧式看涨期权的价值会下降

    D

    当标的资产收益的现值增加时，意味着欧式看跌期权的价值会下降


    正确答案： D,A
    解析： 暂无解析

  • 第10题：

    多选题
    假设其他因素不变，下列各项中会引起欧式看跌期权价值增加的有（）。
    A

    到期期限延长

    B

    执行价格提高

    C

    无风险利率增加

    D

    股价波动率加大


    正确答案： C,B
    解析： 对于欧式期权来说，较长的时间不一定能增加期权价值，所以．选项A不正确；无风险利率越高，看跌期权的价值越低，选项C不正确。

  • 第11题：

    多选题
    在其他因素不变的情况下，下列事项中，会导致欧式看涨期权价值增加的有（）。
    A

    期权执行价格提高

    B

    期权到期期限延长

    C

    股票价格的波动率增加

    D

    无风险利率提高


    正确答案： D,C
    解析： 执行价格提高会使看涨期权价值下降，选项A错误；期权到期期限延长对于欧式期权价值影响不一定，选项B错误。

  • 第12题：

    单选题
    对于欧式期权，下列说法正确的是（）。
    A

    股票价格上升，看涨期权的价值降低

    B

    执行价格越大，看涨期权价值越高

    C

    到期期限越长，欧式期权的价格越大

    D

    期权有效期内预计发放的红利越多，看跌期权价值增加


    正确答案： D
    解析：

  • 第13题：

    假设影响期权价值的其他因素不变，股票价格上升时以该股票为标的资产的欧式看跌期权价值下降，股票价格下降时以该股票为标的资产的美式看跌期权价值上升。 （ ）


    正确答案：√
    「解析」假设影响期权价值的其他因素不变，则股票价格与看跌期权（包括欧式和美式）的价值反向变化，所以，原题说法正确。
    　

  • 第14题：

    对于欧式期权，下列说法中正确的是（ ）。

    A.股票价格上升，看涨期权的价值降低
    B.执行价格越大，看涨期权价值越高
    C.到期期限越长，欧式期权的价值越高
    D.在除息日，红利的发放会引起看跌期权价格上升

    答案：D
    解析：
    股票价格上升，看涨期权的价值提高，所以选项A的说法不正确；执行价格越大，看涨期权的价值越低，所选项B的说法不正确；到期期限越长，美式期权的价值越高，欧式期权的价值不一定，所以选项C的说法不正确。在除息日，红利的发放会引起股票价格降低，从而引起看跌期权价格上升，所选项D的说法正确。

  • 第15题：

    （2013年）假设其他因素不变，期权有效期内预计发放的红利增加时，（）

    A.美式看涨期权价格降低
    B.欧式看跌期权价格降低
    C.欧式看涨期权价格不变
    D.美式看跌期权价格降低

    答案：A
    解析：
    在除息日后，红利的发放会引起股票市场价格下降，进而引起看涨期权价值降低，而看跌期权价值上升，选项A正确。

  • 第16题：

    （2015年）假设其他因素不变，下列各项中会引起欧式看跌期权价值增加的有（　　）。

    A.到期期限延长
    B.执行价格提高
    C.无风险利率增加
    D.股价波动率加大

    答案：B,D
    解析：
    对于欧式期权来说，较长的时间不一定能增加期权价值。所以，选项A不正确。无风险利率越高，看跌期权的价值越低。选项C不正确。

  • 第17题：

    在其他条件不变的情况下，下列变化中能够引起欧式看跌期权价值上升的有（　　）。

    A、执行价格上升
    B、到期期限延长
    C、股票价格上升
    D、股价波动加剧

    答案：A,D
    解析：
    对于欧式期权，到期期限延长，可以降低执行价格的现值，但并不增加执行的机会。到期日价格的降低，有可能超过时间价值的差额，所以欧式看跌期权价值的变化是不确定的，选项B错误；股票价格上升，看跌期权价值下降，选项C错误。

  • 第18题：

    在其他因素不变的情况下，下列事项中，会导致欧式看涨期权价值增加的有()。

    A、期权执行价格提高
    B、期权到期期限延长
    C、股票价格的波动率增加
    D、无风险利率提高

    答案：C,D
    解析：
    看涨期权的价值=Maχ（股票市价-执行价格，0），由此可知，选项A不是答案；欧式期权只能在到期日行权，对于欧式期权来说，较长的时间不一定能增加期权价值，所以，选项B不是答案；股票价格的波动率越大，股票上升或下降的机会越大，对于看涨期权持有者来说，股价高于（执行价格+期权价格）时可以获利，股价低于（执行价格+期权价格）时最大损失以期权费为限，两者不会抵消。因此，股价的波动率增加会使看涨期权价值增加，即选项C是答案；一种简单而不全面的解释是，假设股票价格不变，高利率会导致执行价格的现值降低，从而增加看涨期权的价值。因此，无风险利率越高，看涨期权的价格越高，即选项D是答案。

  • 第19题：

    （2011）在其他因素不变的情况下，下列事项中，会导致欧式看涨期权价值增加的有（　）。

    A.期权执行价格提高
    B.期权到期期限延长
    C.股票价格的波动率增加
    D.无风险报酬率提高

    答案：C,D
    解析：
    看涨期期权执行时，其收入是股票价格与执行价格的差额，执行价格越高，看涨期权价值越低，选项A错误；到期期限延长，对于欧式期权价值不一定增加，选项B错误；股票价格波动率越大，看涨期权和看跌期权价值均增加，选项C正确；无风险报酬率提高，会导致执行价格的现值降低，看涨期权价格提高，选项D正确。

  • 第20题：

    单选题
    其他条件不变，当标的资产价格波动率增大时，其（　　）。[2015年7月真题]
    A

    看涨期权空头价值上升，看跌期权空头价值下降

    B

    看涨期权多头价值上升，看跌期权多头价值下降

    C

    看涨期权空头和看跌期权空头价值同时上升

    D

    看涨期权多头和看跌期权多头价值同时上升


    正确答案： B
    解析：
    在其他因素不变的条件下，标的资产价格波动率越高，标的资产价格上涨很高或下跌很深的机会将会随之增加，标的资产价格涨至损益平衡点之上或跌至损益平衡点之下的可能性和幅度也就越大，买方获取较高收益的可能性也会增加，而损失却不会随之增加，但期权卖方的市场风险却会随之大幅增加。所以，标的资产价格的波动率越高，期权的价格也应该越高，即期权多头价值上升，空头价值下降。

  • 第21题：

    单选题
    其他条件不变，当标的资产价格波动率增大时，该标的（）。
    A

    看涨期权多头和看跌期权多头价值同时上升

    B

    看涨期权空头和看跌期权空头价值同时上升

    C

    看涨期权多头价值上升，看跌期权多头价值下降

    D

    看涨期权空头价值上升，看跌期权空头价值下降


    正确答案： A
    解析： 暂无解析

  • 第22题：

    单选题
    假设其他因素不变，下列各项中会导致平价发行债券价值上升的是()。
    A

    缩短到期期限

    B

    等风险普通债券的市场利率上升

    C

    票面利率上升

    D

    提高付息频率


    正确答案： C
    解析： 选项A、D对平价发行的债券价值没有影响，选项B会导致平价发行债券价值下降。

  • 第23题：

    多选题
    假设其他因素不变，下列各项中会引起欧式看涨期权价值上升的有（）。
    A

    缩短到期期限

    B

    降低股票价格

    C

    降低执行价格

    D

    降低期权有效期内预计发放的红利


    正确答案： A,D
    解析： 欧式期权只能在到期日行权，缩短到期期限会减少时间价值，但是股票价格有可能上升，也有可能下降，所以到期期限对期权价值的影响是不确定的，选项A错误；降低股票价格会导致欧式看涨期权价值下降，选项B错误。

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