相对于欧式看跌期权而言,美式看跌期权( )A．价值较低B．价值较高C．有同样的价值D．总是早一些执行

题目

相对于欧式看跌期权而言,美式看跌期权( )

A．价值较低

B．价值较高

C．有同样的价值

D．总是早一些执行

相似考题

1.假设影响期权价值的其他因素不变，股票价格上升时以该股票为标的资产的欧式看跌期权价值下降，股票价格下降时以该股票为标的资产的美式看跌期权价值上升。 ( )A．正确B．错误

2.（）允许期权买方在期权到期前的任何时间执行期权。A.欧式期权B.美式期权C.看涨期权D.看跌期权

3.美式看跌期权和欧式看跌期权的内在价值是一样的。()此题为判断题(对，错)。

4.只能在期权到期日行使的期权是( )。 A.看涨期权 B.看跌期权 C.欧式期权 D.美式期权只能在 只能在期权到期日行使的期权是()。A．看涨期权B．看跌期权C．欧式期权D．美式期权

参考答案和解析
参考答案：B
更多“相对于欧式看跌期权而言,美式看跌期权()A.价值较低B.价值较高C.有同样的价值D.总是早一些执行 ”相关问题

  • 第1题：

    下列说法不正确的是（ ）。

    A．看涨期权的价值上限是标的股票的价格

    B．美式期权的时间溢价有可能为负

    C．美式期权价值的下限是其内在价值

    D．看跌期权的价值上限是其执行价格


    正确答案：B
    对于美式期权，在其他条件不变的情况下，离到期时间越远，股价波动的可能性越大，期权的时间溢价也就越大。如果已经到了到期时间，期权价值就只剩内在价值，即时间溢价为零。所以，其时间溢价不可能为负。

  • 第2题：

    下列关于期权价值的叙述，正确的有（ ）。

    A．对于看涨期权而言，随着标的资产价格的上升，其价值也增加

    B．看涨期权的执行价格越高，其价值越小

    C．对于美式期权来说，较长的到期时间，能增加看涨期权的价值

    D．看跌期权价值与预期红利大小成反向变动


    正确答案：ABC
    在除息日之后，红利的发放引起股票价格降低，看涨期权价格降低。与此相反，股票价格的下降会引起看跌期权价格上升，因此，看跌期权价值与预期红利大小成同向变化。 

  • 第3题：

    只能在期权到期日执行的期权属于( )。

    A.看跌期权

    B.欧式期权

    C.看涨期权

    D.美式期权


    正确答案：B
    解　　析：欧式期权只能在期权到期日执行;美式期权则可在期权到期日或到期日之前的任何一个营业日执行。

  • 第4题：

    关于到期日之前的期权价值，下列表述正确的是（ ）。

    A．美式看涨期权的最大价值小于欧式看涨期权的最大价值

    B．欧式看跌期权的最大价值等于美式看跌期权的最大价值

    C．美式看涨期权的最大价值大于欧式看涨期权的最大价值

    D．欧式看跌期权的最大价值大于美式看跌期权的最大价值


    正确答案：D
    关式看涨期权的最大价值等于欧式看涨期权的最大价值，美式看跌期权的最大价值小于欧式看跌期权的最大价值。故选D。

  • 第5题：

    下列期权合约中，可能被提前执行的期权合约类型是（）。

    A.美式看涨期权
    B.美式看跌期权
    C.欧式看涨期权
    D.欧式看跌期权

    答案：B
    解析：
    由于提前执行看跌期权相当于提前卖出资产，获得现金，而现金可以产生无风险收益，因此直观上看，美式看跌期权可能提前执行。

  • 第6题：

    假定其他因素不变，对于欧式看跌期权而言，下列因素与期权价值同向变动的有（ ）。

    A.执行价格
    B.无风险利率
    C.预期红利
    D.到期期限

    答案：A,C
    解析：
    假设股票价格不变，无风险利率提高会导致执行价格的现值降低，从而降低看跌期权的价值，因此，无风险利率越高，看跌期权的价值越低，选项B不正确；对于欧式期权而言，到期期限对期权价值的影响是不确定的，选项D不正确。

  • 第7题：

    只能在到期日才能执行的期权，是（）。

    A.欧式期权
    B.美式期权
    C.看跌期权
    D.看涨期权

    答案：A
    解析：
    美式期权的买方在期权到期日和到期日之前的任何交易日都可以行权，欧式期权的买方只能在到期日行权。

  • 第8题：

    在第二次条款签订时，该条款相当于乙方向甲方提供的（　　）。

    A.欧式看涨期权
    B.欧式看跌期权
    C.美式看涨期权
    D.美式看跌期权

    答案：B
    解析：
    该看跌期权是欧式期权，因为只有到了点价截止日，甲方才能确定是否获得乙方的补偿，即期权是否为其带来收益。

  • 第9题：

    相对于欧式认沽期权来说，美式认沽期权（）

    • A、价值较低
    • B、价值较高
    • C、有同样的价值
    • D、总是早一些实施

    正确答案:B

  • 第10题：

    单选题
    相对于欧式认沽期权来说，美式认沽期权（）
    A

    价值较低

    B

    价值较高

    C

    有同样的价值

    D

    总是早一些实施


    正确答案： A
    解析： 暂无解析

  • 第11题：

    单选题
    相对欧式看跌期权，美式看跌期权（）
    A

    价值较低

    B

    价值较高

    C

    有同样价值

    D

    总是早一些实施


    正确答案： C
    解析： 暂无解析

  • 第12题：

    单选题
    时间价值存在<0的可能的期权有（）。
    A

    平值期权

    B

    虚值期权

    C

    实值美式看涨期权

    D

    实值欧式看跌期权


    正确答案： B
    解析： 由于欧式看跌期权处于实值时，在最后行权日之前买人者也无法行权兑现收益，而真正到了行权日说不定实值欧式看跌期权会变成虚值看跌期权，此时时间不仅没有什么价值，而且到期时间越长，说不定对买方越不利。

  • 第13题：

    无论美式期权还是欧式期权、看涨期权还是看跌期权，（ ）均与期权价值正相关变动。

    A．标的资产价格波动率

    B．无风险利率

    C．预期股利

    D．到期期限


    正确答案：A
    标的资产价格波动率与期权价值(无论美式期权还是欧式期权、看涨期权还是看跌期权)正相关变动。对于购人看涨期权的投资者来说，标的资产价格上升可以获利，标的资产价格下降最大损失以期权费为限，两者不会抵消，因此，标的资产价格波动率越大，期权价值越大；对于购入看跌期权的投资者来说，标的资产价格下降可以获利，标的资产价格上升最大损失以期权费为限，两者不会抵销，因此，标的资产价格波动率越大，期权价值越大。对于美式期权而言，到期期限与期权价值(无论看涨期权还是看跌期权)正相关变动；对于欧式期权而言，期权价值变化不确定。

  • 第14题：

    期权的类型按交割时间划分，有（ ）。

    A．看涨期权

    B．看跌期权

    C．美式期权

    D．欧式期权


    正确答案：CD
    按照期权执行时间分为欧式期权和美式期权。如果该期权只能在到期日执行，则称为欧式期权。如果该期权可以在到期日或到期日之前的任何时间执行，则称为美式期权。 

  • 第15题：

    按执行时间划分，期权可以分为（ ）。

    A．看涨期权

    B．看跌期权

    C．欧式期权

    D．美式期权


    正确答案：CD
    CD【解析】按执行时间划分，期权可以分为欧式期 权和美式期权。

  • 第16题：

    下列期权合约中，可能被提前执行的期权合约类型是（ ）。

    A、美式看涨期权
    B、美式看跌期权
    C、欧式看涨期权
    D、欧式看跌期权

    答案：B
    解析：
    由于提前执行看跌期权相当于提前卖出资产，获得现金，而现金可以产生无风险收益，因此直观上看，美式看跌期权可能提前执行。

  • 第17题：

    期权到期日执行的期权属于（ ）。

    A.美式期权 B.欧式期权 C.看跌期权 D.看涨期权


    答案：B
    解析：
    按照合约所规定的履约时间的不同，金融期权可以分为欧式期权、美式期权 和修正的美式期权。欧式期权只能在期权到期日执行；美式期权则可在期权到期日或到期日之 前的任何一个营业日执行；修正的美式期权也称为百慕大期权或大西洋期权，可以在期权到期 日之前的一系列规定日期执行。

  • 第18题：

    关于股票期权的说法不正确的是()。

    A.看跌期权的价值不会超过其执行价格
    B.看涨期权的价值不会超过其标的股票的价值
    C.对美式期权来说，在其他相同的情况下，到期时间越长价值越大
    D.对欧式期权来说，在其他相同的情况下，到期时间越长价值越大
    E.在没有分红时，美式期权不会被提前执行

    答案：E
    解析：
    E项，以不支付红利的股票为标的物的美式看涨期权不会提前执行；当标的股票支付红利时，美式看涨期权可能被提前执行；无论标的股票是否支付红利，美式看跌期权都有可能提前执行。

  • 第19题：

    其他条件不变，当标的资产价格波动率增大时，其（　　）。

    A．看涨期权空头价值上升，看跌期权空头价值下降

    B．看涨期权多头价值上升，看跌期权多头价值下降

    C．看涨期权空头和看跌期权空头价值同时上升

    D．看涨期权多头和看跌期权多头价值同时上升

    答案：D
    解析：
    在其他因素不变的条件下，标的资产价格波动率越高，标的资产价格上涨很高或下跌很深的机会将会随之增加，标的资产价格涨至损益平衡点之上或跌至损益平衡点之下的可能性和幅度也就越大，买方获取较高收益的可能性也会增加，而损失却不会随之增加，但期权卖方的市场风险却会随之大幅增加。所以，标的资产价格的波动率越高，期权的价格也应该越高，即期权多头价值上升，空头价值下降。

  • 第20题：

    时间价值存在<0的可能的期权有（）。

    • A、平值期权
    • B、虚值期权
    • C、实值美式看涨期权
    • D、实值欧式看跌期权

    正确答案:D

  • 第21题：

    相对欧式看跌期权，美式看跌期权（）

    • A、价值较低
    • B、价值较高
    • C、有同样价值
    • D、总是早一些实施

    正确答案:B

  • 第22题：

    单选题
    下列关于到期日之前的期权价值的表述正确的是（　　）。
    A

    美式看涨期权的最大值小于欧式看涨期权的最大值

    B

    欧式看跌期权的最大值等于美式看跌期权的最大值

    C

    美式看涨期权的最大值大于欧式看涨期权的最大值

    D

    欧式看跌期权的最大值小于美式看跌期权的最大值

    E

    美式看涨期权的最大值小于欧式看涨期权的最大值


    正确答案： A
    解析：
    美式看涨期权的最大值等于欧式看涨期权的最大值，欧式看跌期权的最大值小于美式看跌期权的最大值。

  • 第23题：

    单选题
    对于欧式期权，下列说法不正确的是（）。
    A

    股票价格上升，看涨期权的价值增加

    B

    执行价格越大，看跌期权价值越大

    C

    股价波动率增加，看涨期权的价值增加，看跌期权的价值减少

    D

    期权有效期内预计发放的红利越多，看跌期权价值增加


    正确答案： C
    解析： 无论是看涨期权还是看跌期权，股价波动率增加，都会使期权的价值增加。

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